Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

UT Investments
Содержание

Какие бумаги считаются ценными?

Выпуск и оборот любых ценных бумаг проходит в рамках определенных экономических отношений, совокупность которых называют рынком ценных бумаг, или фондовым рынком. В России торговые сделки с ценными бумагами начали проводиться лишь в конце XIX века . На сегодня в структуру рынка входят фондовые биржи, торговые системы, кредитно-финансовые организации, брокеры, дилеры, а также организации, выполняющие технические и информационные функции.

Оборот ценных бумаг в России строго регламентирован государством. В соответствии со статьей 142 Гражданского кодекса РФ  существует две категории ценных бумаг:

  • документарные , под которыми понимаются документы, удостоверяющие обязательственные и иные права, воспользоваться которыми можно исключительно при предъявлении таких бумаг;
  • бездокументарные , при которых права закреплены в решении о выпуске ценных бумаг, а воспользоваться ими можно исключительно с соблюдением правил учета.

Законодатель также закрепил конкретные виды ценных бумаг, выпуск (эмиссия) и оборот которых разрешен на территории Российской Федерации.

Это важно! К ценным бумагам относятся следующие документы: акции, облигации, векселя, чеки, банковские сертификаты, опционы эмитента, коносаменты, закладные, инвестиционные паи, складские свидетельства — двойное и простое

Существуют также производные финансовые инструменты — деривативы, которые не признаются ценными бумагами, но торгуются на фондовом рынке. Деривативы представляют собой договор, по которому на одну из сторон возлагается определенная обязанность, например, приобрести определенные ценные бумаги или другой базисный актив (БА) по заранее установленной цене или по цене, определяемой специальной формулой. Стоимость производного финансового инструмента изначально определяется стоимостью другого актива или сразу нескольких базисных.Это важно! Среди производных финансовых инструментов (ПФИ) Банк России выделяет следующие 4 вида договоров: опционный, фьючерсный, форвардный, своп.

Несмотря на большой перечень видов ценных бумаг, популярными с точки зрения объемов торгов среди них считаются акции и облигации. В числе наиболее торгуемых на биржах производных финансовых инструментов следует отметить опционы и фьючерсы. На внебиржевых рынках развита торговля CFD-контрактами на акции.

Наиболее популярные ценные бумаги

  1. При получении акций новый владелец становится акционером юридического лица, которое выступает в качестве эмитента. Одновременно у него появляются два вида прав:
    • В отношении юридического лица : право на управление, получение части прибыли, на имущество в случае ликвидации. Конкретные полномочия по управлению акционерным обществом зависят от вида акции: с правом или без права голоса.
    • В отношении самой ценной бумаги : пользование, владение, реализация ценных бумаг и другие права, закрепленные в уставе АО. Но собственность на акцию разграничивается с собственностью на имущество юридического лица: акционер не отвечает по долгам общества, не вправе требовать выкупа акций (кроме особых случаев).

    Срок действия выпущенных акций не ограничивается, на практике зависит от времени существования самого акционерного общества.

    Массовая торговля акциями с правом перехода права собственности на них проходит на фондовых биржах. Но чтобы получать ощутимый доход от сделок, начальный капитал (размер депозита) должен составлять несколько тысяч долларов. Дополнительно при таком виде трейдинга новому владельцу необходимо уплачивать налоги за саму сделку. У начинающих трейдеров в основном нет такой суммы, поэтому нередко они начинают торговлю с помощью производного финансового инструмента — контракта на разницу цен.

  2. Contract for difference (CFD) означает контракт на разницу в стоимости ценной бумаги. Этот инструмент впервые появился в Англии в конце XX века и массово используется по сегодняшний день.В основе CFD-контрактов на акции лежит тот же принцип, что и при торговле на международном рынке FOREX, где базисным активом выступают валюты. Трейдер не становится собственником ценных бумаг, а лишь имеет право на получение разницы в стоимости при заключении и завершении контракта.На заметку! Торговля CFD отличается высоким маржинальным плечом (до 1:200 и даже более) — капиталом, который брокер предоставляет трейдеру в кредит для заключения сделки, т.е. размер собственных средств трейдера может составлять даже 0,5% от суммы сделки.Поэтому организованная торговля ценными бумагами с помощью такого финансового инструмента доступна с начальным капиталом всего 100–200$. Трейдинг проходит на внебиржевом рынке, поскольку брокер самостоятельно устанавливает цену контракта и торговлю можно вести только на его платформе.
  3. Выпуск и оборот облигаций выгоден как эмитенту — юридическому лицу, так и инвестору. Первый получает большой объем инвестиций, которые может потратить на развитие своего бизнеса. Инвестор же получает определенный процент по облигации и гарантированное право возврата долга. Облигации похожи на привычный договор займа, но их главное отличие — возможность выступать в качестве финансового инструмента при торговле на фондовой бирже. Облигации могут выпускаться как коммерческими организациями любой формы образования, так и государством или муниципалитетом. В этом заключается их отличие от акций, эмитентом которых может быть только акционерное общество.Облигации позволяют владельцам получать доход в виде процентов (и/или дисконта) и от маржинальных сделок с ценными бумагами на фондовых биржах, при этом такие сделки практически всегда заключаются по стоимости выше номинальной. Поэтому этот финансовый инструмент является менее рискованным, чем акции, но более сложным в плане извлечения прибыли. Кроме того, владелец вправе вернуть вложенные средства путем получения номинальной стоимости облигации. Срок возврата долга зависит от вида облигации, которые бывают краткосрочными (1–2 года), среднесрочными (до 10 лет) и долгосрочными (свыше 10 лет).Но несмотря на все преимущества облигации, для владельцев все равно существуют риски:
    • при наступлении неплатежеспособности вследствие форс-мажорных обстоятельств вернуть долг юридическое лицо не сможет;
    • при банкротстве юридического лица также имущества организации может не хватить на возврат долгов, несмотря на нахождение владельцев облигаций в первой очереди;
    • при торговле облигациями курс может упасть до номинальной стоимости, вследствие чего трейдер потеряет вложенный капитал.

Наиболее популярные деривативы

  1. Опционный договор предусматривает обязанность единовременно или периодически уплачивать денежные средства в зависимости от изменения цен на БА или наступления обстоятельств, являющихся базисным активом. Опцион обеспечивает право (гарантию) не на сам актив, а только на его получение по фиксированной цене в оговоренном количестве в будущем, которым можно никогда не воспользоваться.
  2. Фьючерсный договор аналогичен опциону, но используется только в биржевой торговле.

На заметку! Любые финансовые инструменты, торгуемые на биржах — ценные бумаги или ПФИ — имеют типовую, стандартную, установленную форму.

Ввиду того, что все производные финансовые инструменты являются высокорисковыми, Национальной ассоциацией участников фондового рынка (НАУФОР) и Национальной фондовой ассоциацией (НФА) разработаны «Стандарты уведомления клиентов о рисках, связанных с приобретением иностранных ценных бумаг и (или) заключением договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, базисным активом которых являются ценные бумаги иностранных эмитентов или индексы, рассчитанные по таким ценным бумагам».

Согласно этому документу если одна из сторон гражданского оборота является профессионалом в сфере финансового рынка, а другая — не является профессионалом в этой сфере, то участник-профессионал до заключения договора обязан раскрыть контрагенту всю полагающуюся информацию. А именно — касающуюся экономического и юридического существа и возможных последствий использования соответствующего вида деривативов на предлагаемых контрагенту условиях, в частности — информацию о финансовых рисках и последствиях изменения показателей базисного актива ПФИ, в особенности — о наихудшем сценарии развития событий.

Купить акции быстро и безопасно можно в Тинькофф инвестициях. У меня меня там счет и я тоже покупаю бумаги.

Какие сделки могут быть заключены?

Торговые сделки на рынке — это всегда отношения между двумя сторонами: покупателем и продавцом, в которых также могут участвовать фондовые представители, которые непосредственно ведут торговлю, и сторона технического обеспечения. Поэтому виды торговли ценными бумагами зависят от типа рынка, в рамках которого проходит трейдинг.

  • Традиционный и компьютеризированный рынки. Деятельность по торговле ценными бумагами на традиционном рынке проводится в обычном режиме: продавец и покупатель (или их представители) встречаются лично в установленном месте, где проходят непосредственные торги, которые могут быть как публичными, так и закрытыми. При компьютеризированных сделках обе стороны используют современные средства связи и специализированное программное обеспечение, на платформе которого заключаются сделки. При использовании такой системы торговли ценным бумагами все действия и операции полностью автоматизированы, а доступ к рынкам открыт круглосуточно.
  • Организованный и неорганизованный рынки. Торговля ценными бумагами в первом случае проходит по заранее установленным правилам рынка, которые регулируют все проводимые процессы. Во втором случае стороны самостоятельно устанавливают эти правила.
  • Первичный и вторичный рынки. Они различаются тем, что в рамках первичных сделок проводится покупка только что выпущенных (эмитированных) ценных бумаг, а на вторичном рынке торгуются уже побывавшие в обороте и сменившие одного или нескольких владельцев.
  • Кассовый и срочный рынки. Эти рынки различаются сроками, на которые заключаются сделки. На кассовом рынке сделки исполняются после их заключения, на что может потребоваться несколько дней. На срочных рынках сделки заключаются отсроченным исполнением, вплоть до нескольких месяцев.
  • Биржевой и внебиржевой рынки. В первом случае торговая деятельность ведется в рамках фондовых бирж. Внебиржевые сделки по ценным бумагам проходят через сторонние торговые площадки.

Кто и как может играть на рынке ценных бумаг?

Торговать на рынке ценных бумаг может любой желающий, но только при выполнении определенных условий. Первое из них — начальный капитал, величина которого зависит от выбранного финансового инструмента и торговой стратегии.

Но недостаточно просто располагать необходимым депозитом, необходимо также решить, как правильно распределить свой капитал. Для этого можно поискать в свободном доступе готовые рабочие стратегии или попытаться самостоятельно взвесить все риски. Но для этого нужно выполнить второе условие — изучить механизм функционирования фондового рынка и правила торговли ценными бумагами. Для этого можно приобрести специальную литературу или пройти базовый курс от известных трейдеров.

Когда вы разобрались с основами, можно переходить к следующему шагу — освоение нюансов торговли, которые встречаются на практике. Для этого придется воспользоваться помощью успешно работающего трейдера-наставника и/или профессиональных учителей, которые знают работу фондового рынка изнутри и подскажут как играть на рынке ценных бумаг. Без знания многочисленных тонкостей, даже если вы хорошо разобрались в теории, высока вероятность быстро потерять свой капитал.

После обучения можно переходить к поиску брокера. Не следуют слепо верить советам из Сети, а взвешенно оценить достоинства и недостатки всех брокерских компаний на основе предлагаемых ими условий торговли и выбрать самую оптимальную для вашего стиля работы. Для различного объема и периодичности совершаемых сделок разрабатываются специальные тарифы, поэтому правильнее сравнивать не только различных брокеров, но и конкретные тарифы, ими предлагаемые.

После заключения соглашения с брокером можно переходить к торговле. Механизм торговли ценными бумагами независимо от типа рынка заключается в выполнении определенной последовательности действий:

  1. Установка специального программного обеспечения на компьютер или гаджет — в случае работы с компьютеризованным рынком, или направление клиентской заявки — для торговли непосредственно на фондовой бирже. В первом случае все действия логичны и понятны: нужно следовать рекомендациям брокера, при этом самому оценивать их грамотность. В клиентской заявке содержится конкретный приказ брокеру на совершение сделки: количество ценных бумаг, сумма сделки, номер лота и другие важные детали.
  2. После подготовительного этапа можно приступать к заключению сделок. Процесс различается в зависимости от типа рынка. При сделках на фондовых биржах участники устно или через специальные записки заключают сделки, после чего этот факт фиксируется в главном компьютере, а также сторонами. На внебиржевых площадках сделки заключаются по телефону или с помощью программного обеспечения, при этом весь процесс и результат сделки записывается.
  3. После заключения сделки ценные бумаги еще не являются собственностью покупателя. На фондовых биржах происходит сверка данных: обе стороны вносят условия по сделке в единый компьютер, и, если условия одинаковы, сделка считается завершенной. При использовании торговых платформ этот этап происходит автоматически, поскольку стороны изначально выставляют свои условия.
  4. Следующий этап называется клиринг. В рамках него исключаются все технические и субъективные ошибки: устанавливается подлинность ценных бумаг или в случае электронной торговли проверяются сертификаты шифрования. Сторонами уплачиваются налоги и взносы, оформляются юридические и сопроводительные документы.
  5. Сделка завершается взаиморасчетом: покупатель уплачивает нужную сумму, продавец доставляет ценные бумаги. После этого сделка считается завершенной и право собственности переходит к новому владельцу.

При электронной торговле ценными бумагами все названные этапы максимально автоматизированы и занимают секунды.

Откуда берутся ценные бумаги

Ценные бумаги выпускают эмитенты. Эмитентом может быть государство, орган муниципальной власти, юридическое лицо. В России выпускать ценные бумаги можно только тем организациям, которые зарегистрированы как акционерные общества.

Эмитенты выпускают акции, облигации, и выставляют их на фондовые биржи для торгов. Рассказываем, какая им от этого польза.

Для чего выпускают акции

Теперь, когда ответ на вопрос о том, что такое акция компании, сформулированный простыми словами, закрыт, можно приступить к обсуждению целей организаций, выпускающих этот вид ценной бумаги.

Главная цель любого вида акций – привлечение финансов для развития бизнеса. Деньги от акций получает инициатор выпуска. Но собранные от инвесторов средства он направляет не на собственное обогащение, а на развитие компании.
Независимо от того, какими бывают акции, полученные от их продажи деньги можно направить в инвестиции. Также эти средства помогают в разработке новых компонентов для ведения бизнеса.

Когда понятно, что такое акция (и для чего она нужна), рассказать стоит о месте продажи. Размещают акции на фондовых биржах. Юридическое лицо или эмитент предлагает купить ценную бумагу всем заинтересованным инвесторам.

Что такое акция
Акции выпускают в целях привлечь дополнительные инвестиции
Эмиссия акции подразделяется на два основных вида: закрытая и открытая. Последняя подразумевает выход компании на открытую торговлю для поиска большого круга потенциальных вкладчиков. Информация об этом публикуется на официальных ресурсах компании и тематических платформах.

Остается получить ответ на вопрос: закрытая эмиссия акции – что это такое. Основная процедура выпуска ценной бумаги в этом случае не меняется, но вот покупку предлагают только узкому кругу инвесторов. Покупка акции – это такое же рискованное действие, как и ее выпуск.

Создание такого финансового инструмента может негативно повлиять на финансовую составляющую проекта, если ее стоимость после размещения упадет. Также акция окажется дополнительным балластом, если увеличатся комиссионные сборы или будет неправильно выбран андеррайтер. Рискуют организации, выпускающие акции, и упустить самое удобное время для размещения.

Как заработать на акциях

какие акции купить новичку

Существует два основных метода получить доход от покупки ценных бумаг:

  • Создание портфеля с покупкой ценных бумаг по низкой цене и продажа их по высокой (максимизация прибыли).
  • Создание портфеля с дивидендными акциями.

Опытные инвесторы рекомендуют вкладывать деньги на долгосрочный период (от пяти лет) и не заниматься спекуляциями с ценными бумагами (дневной трейдинг). Это очень рискованно и требует колоссальных временных затрат.

Разумный инвестор обходит спекуляции стороной. Он выбирает компании путем собственного анализа и рассчитывает на их долгосрочный рост. Запомните, что вы должны рассматривать рынок не как способ быстрого заработка и решение денежных проблем, а как источник пассивного дохода.

Начинающему инвестору правильно оценить обстановку на рынке довольно сложно, поэтому в первую очередь следует обратить внимание на возможность получать прибыли не от разницы между стоимостью приобретенных и проданных акций, а на дивидендную доходность от имеющихся в распоряжении ценных бумаг или низкорисковые ценные бумаги.

Что говорят эксперты

Как считает Роман Котов, президент инвестиционного холдинга «Котов Групп», человеку, решившему начать инвестировать, необходимо сначала выбрать стратегию инвестирования. Если он планирует купить и забыть о своих вложениях на несколько лет, то более подходящим вариантом для него будет покупка облигаций федерального займа. Данный вид инвестиций по своей доходности уступает вложениям в акции, но является более надежным и не требует времени, необходимого на изучение акций и показателей компаний.

Итак, эксперт на начальном этапе советует обратить внимание на облигации. Но если начинающий инвестор серьезно настроен на получение прибыли именно за счет приобретения акций, то первое время можно прибегнуть к услугам брокеров.

Об этом говорит и Замир Шухов, генеральный директор GVA, считающий, что для начинающих инвесторов рекомендуется работать с опытными биржевыми брокерами и для начала аллоцировать часть своих денег через какую-то профессиональную команду, которая сможет инвестировать более безопасно и профессионально. В целом, я не советую первый год инвестировать в ценные бумаги, тем более, делать это самостоятельно.

За счёт таких неопытных инвесторов, которые часто паникуют в случае непонятной ситуации на рынке, зарабатывают опытные люди. Для начала лучше передать свои деньги в управление профессионалам и следить за тем, как они инвестируют, а далее уже пробовать делать это самостоятельно.

Купить акции быстро и безопасно можно в Тинькофф инвестициях. У меня меня там счет и я тоже покупаю бумаги.

Какие права дает акция

Определение понятия «акция» останется неполным, если не рассказать о правах, которыми она наделяет своего владельца более подробно. По художественным фильмам понятно, что рассматриваемая ценная бумага позволяет завладеть компанией, если получить более 50% от числа всех выпущенных акций.
Но для обычного управления делами компании достаточно не 50% от всей эмиссии, а хотя бы одного элемента. И тогда держатель акции может считать себя владельцем доли предприятия. Она очень маленькая, но уже наделяет его следующими возможностями:

  • Высказывать мнение на собраниях, если акция голосующая. Это основной способ для управления делами компаний.
  • Получать дивиденды. Их наличие и размеры должны устанавливаться при передаче акции.
  • Забирать имущество компании после ее ликвидации.

Важнейшим правом владельца акции считается голосование. Проводится оно на съезде собственников и решает ключевую роль в дальнейшем развитии организации. Действия, связанные с ребрендингом или ликвидацией, применяются только после получения мнения от всех действующих акционеров. Также владельцы акций на общем голосовании могут распоряжаться прибылью фирмы по итогам календарного года. Они могут отправить все деньги на развитие бизнеса или же выплатить дивиденды.
Акции компаний

Налоги на доход с акций

Акции компаний имеют установленную биржами стоимость для определенного момента времени. Продав ценные бумаги по этой цене, бывший владелец акций получает выгоду. А ее нужно задекларировать. Сделать это придется и в случае получения дохода от дивидендов акций компании. Если у владельца ценных бумаг есть резидентство России, то ему придется заплатить подоходный налог в размере 13%. Для нерезидентов, продавших акции или получивших другую прибыль, ставка выше – 15%.
При определении понятия «акция» была затронута тема привилегированных акций компаний. Они отличаются тем, что в этом случае налог на дивиденды рассчитывается депозитарием. Ту же функцию, но при продаже акций, иногда выполняют брокеры, занимающиеся реализацией. При передаче акций вне биржевой платформы уплатить налог нужно самостоятельно. Об остальных исключениях уведомляют представители торговых сервисов.
Государство предлагает льготу на реализацию акций компаний. Для этого инвестору нужно открыть индивидуальный счет. На него будет переведен налоговый вычет после уплаты процента от дохода по продаже акции или получения дивиденда.

Стоит ли инвестировать в акции

Акции – один из самых высокодоходных финансовых инструментов. Покупая акции, вы покупаете часть компании, а значит имеете право на долю от её прибыли. Когда растёт прибыль, растёт и цена акции.

Почему нужно инвестировать:

  • Акции – источник пассивного дохода. Получать прибыль можно двумя способами. Первый – купить акции, подождать, когда они вырастут в цене, и продать. Второй – купить акции, не продавать их и получать дивиденды (часть прибыли компании, которую она периодически распределяет между держателями своих бумаг).
  • Акции помогают достичь финансовых целей. При регулярных инвестициях в ценные бумаги можно накопить на покупку квартиры или машины, вложиться в образование для детей и даже обеспечить себя пенсией.
  • Отказ от инвестиций – риск. Он лишает возможности увеличить свой капитал и уменьшает ценность накоплений из-за влияния инфляции. Например, у вас было 100 тысяч рублей, которые вы хранили дома. Каждый год часть этих денег съедала инфляция. За пять лет инфляция в России составила 28% – это значит, что большинство цен выросло на это значение. Теперь на 100 тысяч рублей можно купить меньше товаров, чем пять лет назад.

Выгодно ли инвестировать в акции

На акциях зарабатывают десятки процентов в год. Вот сколько бы вы получили, если бы инвестировали в эти компании год назад. Для сравнения, если вы положите деньги в банк, то сможете заработать только 5–6% (это средняя годовая ставка по банковскому вкладу).

  • Tesla : доходность +690%
  • NVIDIA : доходность +165%
  • Apple : доходность +118%
  • Microsoft : доходность +48%
  • «Полюс Золото» : доходность +131%
  • «Яндекс» : доходность +93%
  • «Московская Биржа» : доходность +43%
  • «Русгидро» : доходность +32%
  • МТС : доходность +21%

Плюсы и минусы инвестирования в акции

Теперь, когда вопрос «что такое акция компании» разобран простыми словами, стоит определить плюсы и минусы такого инвестирования. Плюсы вложения в акций компаний для вкладчика:

  • Не требуется большой стартовый капитал для покупки акции;
  • Высокая ликвидность на торговых платформах и вне их;
  • Доступ к купле-продаже акций компаний с помощью интернета из любой точки мира;
  • Огромное количество инвестиционных проверенных стратегий;
  • Крупный пакет акций позволяет принимать участие в развитии компании;
  • Предлагается пассивный и активный заработок;
  • Идеальный инструмент для долгосрочного вклада.

Акции компаний также имеют и минусы:

  • Акция – это высокие риски потери денег;
  • Нет реальной вещественной стоимости;
  • Акции долго восстанавливаются в цене после падения;
  • Низкая волатильность рынка;
  • Высокое влияние на цену акции оказывают политические и экономические ситуации в мире.

Акции – это отличный инструмент для заработка, но подходящий далеко не для всех. Именно из-за того, что одни выигрывают на этом рынке, а другие теряют.

Как анализировать акции?

Как сказано в библии инвесторов « Разумный инвестор» − не бывает плохих или хороших акций, бывают дорогие/дешевые. Задача каждого инвестора отобрать дешевые акции, которые будут перспективными в будущем и принесут прибыль.

Инвесторы для выбора инструментов используют разные методы. Напомним, что существует анализ:

  • технический − история на графике повторяется, мы изучаем график, и ставим за цель, отыскать закономерности которые происходили в прошлом, и на основе их спрогнозировать, как будет двигаться стоимость;
  • фундаментальный − это подход, позволяющий спрогнозировать движение актива на основании: экономики страны, в которой фирма работает, оперирует и экономики самой компании, финансовой отчетности.

В статье мы рассмотрим более детально фундаментальный анализ и его особенности.  В особенности мы остановимся на финансовой отчетности организации, как купить ценные бумаги, отталкиваясь от этой информации.

Финансовая отчетность компании

Необходимо напомнить, что российские компании, акции которых торгуются на Московской бирже, обязаны публиковать отчетность, открыто по результатам каждого квартала и года. Существует два типа отчетности:

  • РСБУ − это информация в основном для бухгалтеров, узконаправленная;
  • МСФО − международные стандарты, эта информация считается наиболее интересной для нас.

Где найти данные? Переходим на сайте компаний, например, открываем сайт Газпрома:

  • Открываем раздел «Информация для инвесторов»;
  • Отыскиваем данные по всем отчетам компании, кликаем на интересующий документ и приступаем к анализу.

Существуют специальные сайты, которые собирают данные по все фирмам. Относительно отчетов, фирмы предоставляют много форм, инвесторов интересуют два документа:

  • бухгалтерский баланс − отчет о финансовом положении компании;
  • отчет о прибыли/убытках.

Изучаем документы, и берет для себя данные относительно:

  • заработка фирмы;
  • выручки;
  • прибыль;
  • сколько получено за период вычета расходов;
  • капитал компании;
  • обязательства и т.д.

Далее изучаем цифры и оцениваем бизнес фирмы. Является ли компания прибыльной/убыточной, каково отношение прибыли фирмы к ее средствам, какие долги, растут ли они, падают. Ответив на эти и другие вопросы, инвестор должен ответить сам себе − готовы ли он инвестировать средства в акции данной организации.

Чтобы оценить финансовое положение компании потребуется использовать два блока информации. Первый вытаскиваем с финансовой отчетности, второй − это капитализация фирмы, текущая стоимость. Капитализация фирмы рассчитывается − количество акций, умноженное на текущую стоимость акций компании на бирже. Торговля акциями на бирже для начинающих, должна обязательно начинаться с азов, и как раз работа с информацией о фирме относится к началу изучения нюансов работы.

Из данных групп информации можно составить финансовые мультипликаторы.

Мультипликаторы − не панацея

Часто коэффициенты считаются панацеей, которая позволяет собрать идеальный инвестиционный портфель. Складывается ситуация, что начинающий инвестор изучил статью, прошел курс, где сказано, что требуется изучить коэффициент P/E. Затем выбрал акцию, не проанализировав другие факторы,  и добавил инструмент в портфель. Но, проблем заключается в том, что коэффициент P/E связывает информацию о прошлых финансовых результатах фирмы, с тем, что сегодня инвесторы ожидают от его будущего. Финансовые результаты с текущей стоимостью акций компаний на бирже. Мы знаем, что акции торгуются на основании ожиданий инвесторов.  Получается, что никаким образом динамику бизнеса коэффициент P/E,  не учитывает. Выходит, что объективно оценить, что происходит с компанией, новичок на рынке не может.  Кроме финансовых коэффициентов существуют факторы не измеримые:

  • политические риски − проблематично оцифровать и забить в коэффициент;
  • жизненный цикл, в котором фирма пребывает на данный момент и т.д.

Поэтому нужно понимать, что коэффициент P/E как и другие показатели мультипликаторов работают только на стабильном рынке, с отличными прогнозируемыми свойствами. Можно пойти на фондовую биржу торговли акциями Дании и отталкиваясь от коэффициента P/E выбрать отличные инструменты. Россия − это немного не та страна.

Запомните, что только на коэффициенте P/E принимать решение нельзя, даже если речь идет об акции из одной отрасли. Пример, у компании Газпром показатель 2,7% у компании Татнефть 8,2%, получается, что Газпром дешевле, его нужно покупать. Но насколько данное решение правильное, сказать крайне сложно. Сравнивать мультипликаторы для компаний, которые работают в разных отраслях − это неправильный подход.

Если вы используете расчеты, не достигните вершин, но по крайне мере не погрузитесь в безумие − цитата У. Баффетта.

Расчет коэффициента P/E

Существует два варианта:

  • самостоятельный метод − это подход более сложный;
  • специальные сайты с собранными коэффициентами. Обратите внимание, что информацию вытаскивают руками, поэтому сложно отыскать одинаковые показатели на разных сайтах. Поскольку кто-то может забывать обновить данные.

Если вы в поиске точной информации для торговли акциями на Московской бирже лучше самостоятельно перепроверить все данные.

Коэффициент P/E по странам: РФ, Китай, США

Здесь смотрите, что оценить объективно сложно.

  • По РФ показатель 5-7;
  • Китай − 12-25;
  • США 20-22.

По данным можно понять, что российский рынок недооценен, это связано исторически. С чем именно? Российский рынок является в принципе интересным и перспективным, но существуют проблемы:

  • геополитика;
  • слабая инфраструктура;
  • проколы на Московской бирже, которые время от времени происходят и устраивают далеко не всех крупных инвесторов;
  • доминирование ресурсных компаний;
  • жесткая монетарная политика ЦБ, высокая ключевая ставка.

Как раз эти факторы не позволяют выйти РФ на более дорогую капитализацию всего рынка. Потенциально − это возможно. Самым ключевым врагом выступает геополитика, в особенности санкции.

Куда пойти за акциями

Немного интересной статистики. По данным Московской биржи на ноябрь 2019 г., в Системе торгов было зарегистрировано 3,527 млн клиентов – физических лиц. Это лишь 2,4 % от общего числа населения России. Но в 2018 году эта доля составляла всего 1,33 %. Рост очевиден. Для сравнения в США доля частных инвесторов – более 52 % от общего числа населения страны.

Почему мы так отстаем? Ответ очевиден – причина в низкой финансовой грамотности населения, большой степени недоверия к фондовому рынку, который у многих ассоциируется с казино и лотереей. Но это не игра “повезет – не повезет”, а серьезный профессиональный институт. Миллионы людей по всему миру формируют с его помощью свой капитал, который позволяет им в будущем чувствовать себя финансово независимыми, а при правильно составленной стратегии – передать капитал детям и внукам.

Местом, где продают и приобретают ценные бумаги, в том числе и акции всех известных российских компаний, является Московская биржа. Но свободный доступ к торгам частным лицам закрыт. На бирже работают официальные посредники, с которыми надо заключить договор для возможности покупать и продавать акции.

Такими посредниками могут быть компании и банки, имеющие лицензию Центробанка на осуществление брокерской деятельности. Список есть на сайте ЦБ. Но быстрее можно его посмотреть на самой Московской бирже. Заключенный договор позволит открыть инвестору брокерский счет, в том числе и ИИС, и счет депо.

На брокерском счете учитываются деньги для совершения торговых операций на бирже. На счете депо хранятся записи о приобретенных частным инвестором ценных бумагах, учет ведет депозитарий.

Покупка физическими лицами акций зарубежных компаний возможна одним из следующих способов:

  • получение статуса квалифицированного инвестора, который дает через наших брокеров прямой выход на иностранные фондовые биржи;
  • покупка акций разных иностранных фирм на Санкт-Петербургской бирже, но не все брокеры дают к ней доступ;
  • самостоятельное открытие счета у зарубежного брокера;
  • открытие субброкерского счета, когда клиент получает доступ на иностранную биржу через оффшорную компанию российского брокера.

Брокер – связующее звено между вами и биржей, поэтому к его выбору надо отнестись со всей серьезностью. Я уже подробно описывала, по каким критериям это надо делать. Сегодня остановлюсь на топ-6 популярных брокеров российского фондового рынка. В первую очередь при составлении списка для обзора я ориентировалась на рейтинг Московской биржи. Она составляет его ежемесячно. Критериями выступают количество клиентов и объем торговых операций.

Обзор брокеров

По данным за ноябрь 2019 года, ведущие операторы фондового рынка по количеству клиентов:

  1. Сбербанк – 1 145 253.
  2. Тинькофф Банк – 930 700.
  3. ВТБ Брокер – 607 792.
  4. ФГ БКС – 407 029.
  5. Открытие Брокер – 237 331.
  6. Финам – 231 002.

Купить акции быстро и безопасно можно в Тинькофф инвестициях. У меня меня там счет и я тоже покупаю бумаги.

Лидеры не меняются уже несколько месяцев, конкуренция идет за место в рейтинге. Тинькофф наступает на пятки Сбербанку. А руководитель брокерского отдела ВТБ в нашем регионе сказал мне, что их задача – обогнать Сбербанк и Тинькофф по количеству клиентов. “Открытие Брокер” сосредоточился на средних и крупных инвесторах, поэтому своей комиссионной политикой он все делает для того, чтобы мелкие клиенты ушли. Все это мы и рассмотрим в условиях обслуживания.

Практически каждый из брокеров предлагает не только вариант самостоятельного инвестирования на фондовой бирже, но и доверительного управления. Я предпочитаю сама управлять своими деньгами, поэтому и вас хочу настроить именно на этот способ.

Тинькофф Банк

Активно ворвался на фондовый рынок и сразу завоевал вторую строчку по количеству клиентов, но не торговому обороту. Делает ставку на мелких инвесторов, поэтому представители банка при оформлении карты настоятельно рекомендуют открыть брокерский счет, а по телевидению идет массированная реклама. Минимального порога для счета никакого нет. Например, у меня там лежит 0 руб., и я ничего не плачу за обслуживание.

Счет открывается только через интернет, офисов по стране нет. Кому-то это может показаться неудобным. Доступно 3 тарифа:

Комиссии Тариф
Инвестор Трейдер Премиум
За совершение сделки 0,3 % 0,05 %

0,025 %, если наторговали свыше 200 тыс. ₽

0,025 %
Обслуживание брокерского счета 99 ₽

Есть варианты с нулевой комиссией

290 ₽

Есть варианты с нулевой комиссией

3 000 ₽

Есть варианты с нулевой комиссией

С 3 февраля 2020 г. Тинькофф Банк отменяет ежемесячную оплату за обслуживание брокерского счета и ИИС в размере 99 руб. на тарифе «Инвестор».

Сам брокер рекомендует открывать тариф “Инвестор”, если обороты в месяц составляют не более 77 тыс. рублей, “Трейдер” – если больше, “Премиум” подойдет для сделок на миллионы.

Плюсы:

  • есть выход на Санкт-Петербургскую биржу;
  • ничего не платишь, если на счете 0 руб., или не было сделок за отчетный период;
  • есть биржевой стакан;
  • можно подать лимитированную заявку;
  • есть и мобильная, и компьютерная торговая платформа, но нет доступа к популярной среди трейдеров программе Quik.

Минусы:

  • нельзя вывести с ИИС полученные купоны и дивиденды;
  • не все ценные бумаги можно найти в торговом приложении, например, нет БПИФ от Сбербанка;
  • высокие тарифы по сравнению с другими брокерами.

Финам

Многие профессиональные инвесторы хвалят Финам за удобный интерфейс торгового терминала. Есть биржевой стакан, графики котировок и возможность выставления лимитированных заявок. Доступ на Санкт-Петербургскую биржу открыт. Минимальный порог – 30 000 руб.

Финам предлагает открыть единый счет, который позволяет торговать на всех рынках Московской биржи и на американских площадках Nyse и Nasdaq. Комиссии:

  • 0,0354 % от суммы сделки (минимум 41,3 руб.);
  • оплата депозитария – 177 руб. в месяц.

Интересное предложение – сервис FreeTrade с нулевой комиссией за торговлю на Московской бирже акциями и облигациями. Этот сервис доступен только новым клиентам, которые заключили договор дистанционно. Взимается только 177 руб. депозитарной комиссии и 0,01 % от оборота. Больше никаких доплат нет. На сайте Финам написано, что брокер может отказать в подключении этого тарифа без объяснения причин.

ВТБ Брокер

Стратегия привлечения инвесторов, которые не могут инвестировать по несколько миллионов в месяц, позволила разработать очень привлекательные тарифы. Отличный вариант для начинающего инвестора. Минимальные комиссии по тарифу “Мой онлайн”, но есть еще два:

Комиссии Тариф
Мой онлайн Инвестор стандарт Профессиональный стандарт
За совершение сделки 0,05 % 0,0413 % Зависит от дневного оборота. Минимальная – 0,015 %, максимальная – 0,0472 %
Обслуживание брокерского счета 0 ₽ 150 ₽, если была сделка 150 ₽, если была сделка
Комиссия биржи за сделки 0,01 % 0,01 % 0,01 %

Для владельцев акций и облигаций ВТБ есть льготы по обслуживанию брокерских счетов.

Плюсы:

  • есть выход на Санкт-Петербургскую биржу;
  • удобное мобильное приложение, в котором есть биржевой стакан и возможность подавать лимитированные заявки;
  • можно выводить купоны и дивиденды с ИИС на банковский счет;
  • можно торговать со смартфона или из приложения на компьютере.

Я тестирую брокера ВТБ 2 месяца, пока минусов не заметила. В приложении можно сразу посмотреть прибыль, которую заработал инвестор по счету в целом и по отдельным инструментам за день, за весь период существования инвестиционного портфеля.

ФГ БКС

На сайте БКС можно пройти тест, чтобы определить подходящий тариф. При самостоятельном выборе я, например, просто потерялась. Их не много, а очень много. Для новичков предлагают тариф “БКС-Старт”. Комиссия зависит от дневного оборота:
Тариф “БКС-Старт”

Минимальное вознаграждение в день – 35,4 руб., в месяц – 354 руб., если была хотя бы одна сделка. Депозитарная комиссия – 177 руб.

Для тех, кто уже знаком с биржевой торговлей, БКС предлагает открыть тариф “Профессиональный”. Комиссии:
Тариф “Профессиональный”

Из плюсов: можно выводить купоны и дивиденды с ИИС, и есть выход на Санкт-Петербургскую биржу. Из минусов: не выгодно торговать маленькими суммами, потому что есть обязательные комиссии, в том числе депозитарная. Существует минимальный порог в 50 000 рублей.

При открытии ИИС автоматически подключается тариф “Директ”. Комиссия за сделку составляет 0,3 % (минимум 90 руб.). Правда, на следующий день после регистрации его можно поменять.

Открытие Брокер

Осенью я вынуждена была уйти от брокера “Открытие Брокер” и перевести свой ИИС к другому. Причина заключается в повышении комиссий за обслуживание счета в 17,5 раз: с 10 руб. до 175 руб. в месяц. Торговать на таких условиях небольшими суммами стало невыгодно.

Комиссии Тарифы
Универсальный Профессионал
Сопровождение счета 175 ₽ в месяц, если были сделки
Комиссия брокера 0,057 % 0,015 – 0,086 %
Плата за ведение счета 295 ₽ для брокерского счета и 200 ₽ для ИИС, если на счете менее 50 тыс. ₽

Двухлетнее тестирование этого брокера позволяет мне оценить преимущества и недостатки. Плюсы:

  • удобное представление инвестиционного портфеля в личном кабинете;
  • низкая комиссия за сделки;
  • можно подавать лимитированную заявку;
  • можно торговать иностранными ценными бумагами на Санкт-Петербургской бирже.

Минусы:

  • нет биржевого стакана;
  • рекомендуется открывать счет от 50 тыс. рублей, иначе придется платить за обслуживание;
  • довольно большая комиссия за сопровождение сделки.

Как открыть брокерский счёт

Открытие счёта займёт не более десяти минут. Чтобы совершать покупки, потребуется ввести анкетные и паспортные данные, указать адрес регистрации для проверки достоверности личной информации.

Зайдите в раздел «Мои активы», нажмите «Открыть счёт».
Шаг 1/3Зайдите в раздел «Мои активы», нажмите «Открыть счёт».Затем внесите личные данные: это необходимо для открытия брокерского счёта на ваше имя.
Шаг 2/3Затем внесите личные данные: это необходимо для открытия брокерского счёта на ваше имя.Заполнив поля, нажмите кнопку «Подписать» — и счёт открыт.
Шаг 3/3Заполнив поля, нажмите кнопку «Подписать» — и счёт открыт.Материал по теме Как обмануть инфляцию и приумножить сбережения: пять доступных вариантов

Как пополнить счёт

Перевести деньги на брокерский счёт можно двумя способами:

Пополнение банковской картой. Указываем сумму пополнения, вводим реквизиты карты (как в личном кабинете). Пополнение счёта — через приложение, комиссия за эквайринг с банковских карт — 0,65%.

Банковский перевод по реквизитам. В разделе «Брокерский счёт» есть ссылка на его реквизиты. Вы можете переводить на них средства обычным банковским переводом через мобильное приложение или интернет-банк.

Зайдите в раздел «Мои активы».
Шаг 1/3Зайдите в раздел «Мои активы».Нажмите «Пополнить».
Шаг 2/3Нажмите «Пополнить».Завершите операцию кнопкой «Инвестировать».
Шаг 3/3Завершите операцию кнопкой «Инвестировать».

Как вывести деньги со счёта?

Если ваши средства размещены в ценных бумагах, то сначала их нужно продать: вывести можно только свободные средства на брокерском счёте. Чтобы это сделать, зайдите в раздел «Мои активы», выберите вкладку «Вывести средства» и заполните реквизиты счёта для вывода денежных средств. При вводе БИК Банка автоматически заполняются адрес и корреспондентский счёт банка, далее остаётся лишь ввести номер расчетного счёта. Если вы хотите вывести деньги на вашу банковскую карту, уточните реквизиты её карточного счёта в вашем мобильном приложении или интернет-банке.

Кнопкой «Вывести средства» переходим к подписанию поручения на вывод простой электронной подписью.
Шаг 1/2Кнопкой «Вывести средства» переходим к подписанию поручения на вывод простой электронной подписью.Подпишите документы, после этого деньги будут отправлены вам на счёт. Они поступят на вашу карту или счёт в течение нескольких дней.

Основные виды инструментов для инвестирования и торговли

Хотя на рынке обращаются тысячи различных ценных бумаг, но выборсводитсяк следующим категориям:

  • Акции. Как только компания становится публичной (выходит на биржу), ее бумаги может купить любой желающий. Доходформируетсяза счет роста стоимости. Также часть прибыли может распределяться среди акционеров в виде дивидендов – это еще один источник дохода.Акции эпл
  • ETF (Exchange Traded Fund). Этот вариант я бы советовал для инвестирования, а не для активного трейдинга. Каждая акция такого фонда является портфелем. Купив, например, 1 бумагу ETF SPY, трейдер становится владельцем инвестпортфеля, включающего все компании, входящие в американский индекс S&P 500. Для этого инструмента характерна максимальная надежность и доходность на уровне 10% годовых.ETF рост
  • Облигации. Их покупаютдля получения купонного дохода. Через этот тип ценных бумаг их эмитенты берут деньги в долг у покупателей и платят определенный процент (купон) за это. Затем бумага погашается. Их используют для создания портфелей со стабильным доходом.
  • Фьючерсы. Этот термин означает правона покупку любого активав будущем по цене, оговоренной заранее. Идеально подходитдля спекуляций, но новичкам рекомендую переходить к фьючерсам уже после того как освоите работу с акциями.

Что касается того как купить акции частному лицу, то для этого достаточно открыть счет у брокера, предоставляющего выход на крупнейшие фондовые биржи мира.

1. Определите свою терпимость к риску

как инвестировать в акции для начинающих

В инвестициях есть два основных класса активов – акции и облигации. В долгосрочной перспективе прибыль от акций выше, чем от облигаций. Но акции более рискованный инструмент. В моменты кризиса рынок акций может просесть на 40–50%, а восстановление занять несколько лет.

Если ваш инвестиционный портфель состоит на 100% из акций, снижение рынка акций на 50% уменьшит размер портфеля вдвое. Если доля акций в портфеле занимает 50% – портфель сократится на 25%. Если акций только 20% – вы потеряете 10%. Подумайте, какой спад вы сможете пережить спокойно.

2. Установите цель и срок её достижения

как начать инвестировать в акции

Определите, зачем вы инвестируете и сколько денег нужно, чтобы достичь цели. Поставьте срок, за который хотите собрать сумму.

Понимание цели помогает правильно выбрать активы под ваши потребности. Чем длиннее срок, тем больше можно вложить в акции. Даже если рынок просядет, у вас будет время отыграть падение. Когда цель станет ближе, снижайте количество акций и наращивайте долю облигаций.

3. Распределяйте вложения по акциям разных компаний

как правильно инвестировать деньги в акции

Инвестируйте в акции российских и зарубежных компаний из разных отраслей – это снизит риски потери доходности. Эффективный инвестиционный портфель состоит из акций 10–14 компаний в равных долях. Если одна из акций начнёт падать в цене, другие компенсируют потери за счёт своего роста.

Когда инвестор вкладывает 100% денег только в одну отрасль, например, в российские нефтяные компании, то берёт на себя много рисков. Нефтяной сектор в России чувствителен к зарубежным санкциям, уровню экспорта, договорённостям ОПЕК. Любой негативный сценарий напрямую повлияет на такой портфель.

4. Покупайте не только акции, но и облигации

как лучше инвестировать в акции

Общее правило – чем больше акций в портфеле, тем больше рисков, и наоборот. Чтобы защитить себя, отправьте часть денег на облигации – менее прибыльные, но более надёжные ценные бумаги. Если совсем не готовы рисковать, сформируйте основу портфеля из них (80–90% от общего состава портфеля). Также часть денег можно направить на покупку валюты, чтобы ещё больше разнообразить активы.

5. Инвестируйте долгосрочно

kak-investirovat-v-akcii-kompaniy

Покупайте ценные бумаги на долгий срок (от 3–5 лет). Такой подход защит от рыночных шоков, ведь в долгосрочной перспективе рынок всегда растёт. Спады после кризисов сменяются ростом.

Например,  индекс МосБиржи , который включает в себя около 50 самых крупных российских компаний, после мирового кризиса в 2008 году уже через три года отыграл падение в 3,6 раза (с 513 до 1859 пунктов). А в 2020 году достиг значения в 2900 пунктов.

6. Присмотритесь к акциям «голубых фишек»

в какие акции инвестировать

«Голубые фишки» – это акции самых крупных и стабильных компаний фондового рынка, которые регулярно платят дивиденды.

Примеры российских «голубых фишек»:

  • »Сбербанк«
  • «Лукойл»
  • «Газпром»
  • МТС
  • «Магнит»
  • «Яндекс»
  • «НОВАТЭК»
  • «Норильский Никель»

Примеры «голубых фишек» США:

  • Apple
  • Facebook
  • Coca-Cola
  • IBM
  • Johnson & Johnson
  • McDonald’s
  • Microsoft
  • Pfizer

Эти компании хороши тем, что растут из-за фундаментальных бизнес-процессов, а не из-за спекуляций или новостного ажиотажа. Они не увеличиваются в цене резко, но уверенно переживают кризисы благодаря своим резервам и показывают рост в долгосрочной перспективе.

7. Не играйте на бирже

как начать инвестировать в акции новичку

Не играйте на курсе роста или падения цены акций. Этим занимаются профессиональные трейдеры, которые тратят на спекуляции весь свой рабочий день. Ещё частая торговля увеличивает комиссии за сделки, которые взимает брокерская компания. Лучше придерживайтесь стратегии «купил и держи».

8. Ребалансируйте портфель

как ребалансировать портфель

Ребалансировка – это восстановление изначальных пропорций портфеля. Например, инвестор собрал портфель из акций и облигаций и разделил между ними свои вложения 50 на 50. Со временем акции выросли, их доля в портфеле увеличилась с 50% до 65%, а облигации снизились до 35%. Портфель стал более рискованным.

Тогда инвестор делает ребалансировку: продаёт часть акций или вносит деньги и докупает облигации, восстанавливая пропорцию 50 на 50.

Ребалансировку не нужно делать часто, достаточно одного раза в полгода или год, если доля актива изменилась более чем на 5% от изначальной.

9. Относитесь к акциям как к источнику пассивного дохода

как правильно инвестировать в акции и облигации

Не рассматривайте акции как вариант быстрого обогащения. Инвестиции – это способ пассивного заработка и защиты денег от инфляции.

Как купить акции дистанционно

Купить акции можно через брокера «Тинькофф Инвестиции». Вся процедура проходит онлайн, а отслеживать состояние активов можно через личный кабинет.

  • Перейдите на сайт и заполните заявку на брокерский счёт (он оформляется бесплатно). Для этого нужен паспорт.
  • Когда счёт будет готов, «Тинькофф» даст вам доступы в личный кабинет и мобильное приложение, где можно начать покупать акции. Перед этим пополните счёт с банковской карты.
  • За каждую операцию брокер берёт комиссию (от 0,025% от общей суммы сделки).

Что нужно знать новичку

Для начала еще раз уточним, как можно заработать на акциях:

  1. Рост котировок. Продали дороже, чем купили. По информации выше можно понять, сколько можно было заработать, если бы купили акцию Сбербанка в 2015 году, а продали в 2019 году.
  2. Получение дивидендов. Некоторые инвесторы включают в свой портфель только дивидендные акции, потому что доходность по ним одна из самых высоких в мире. Вот лидеры по размеру выплат акционерам:
    Дивидендная доходность

Сразу хочу предостеречь от покупки, решение о которой основывается только на этих цифрах. Нужно обязательно проанализировать эмитента, его дивидендную политику и историю выплат, показатели работы и перспективы развития.

Еще один популярный вопрос новичка: “Где хранятся акции, когда ты их купил?” Во-первых, бумажные акции вам никто не выдаст. Их нет. Существуют лишь электронные записи о том, кто и когда купил ценную бумагу. Во-вторых, эта информация хранится в специальной организации – депозитарии. Ни брокер, ни управляющая компания не могут совершать действия с бумагами на счете без вашего специального поручения.

И еще несколько важных терминов:

  1. Лот. На бирже акции торгуются лотами. Один лот может включать, например, одну акцию, 10, 100 и даже 1 000. Поэтому перед тем как нажать кнопку “Купить”, еще раз посмотрите размер лота, чтобы не потратить сумму больше, чем рассчитывали.
  2. Тикер – это специальный код, в котором зашифрована конкретная акция на бирже. Например, MGNT – Магнит, GMKN – Норильский никель, SBERP – привилегированная акция Сбербанка.
  3. Биржевой стакан – это спрос и предложение на акцию в реальном времени. С одной стороны располагается цена спроса и количество желающих купить по ней. С другой – цена предложения и количество желающих продать по ней.
  4. Ask – цена предложения. Если вы покупатель, то вы должны смотреть цену, по которой продавцы сейчас продают ценную бумагу, т. е. Ask.
  5. Bid – цена спроса. Если вы продавец, то анализируете цену, по какой покупатели сейчас готовы купить вашу акцию.
  6. Спред – разница между стоимостью покупки и продажи.

На рисунке ниже представлен биржевой стакан. Спред равен 7 копейкам. Черные цифры – количество желающих купить и продать данную ценную бумагу. Как работать с биржевым стаканом, я дальше в статье покажу.
Биржевой стакан по заявкам

Какие акции купить новичку на зарубежном рынке

какие акции купить новичку

Если целью является получение стабильных дивидендов, начинающему акционеру стоит обратить внимание на крупные корпорации, существующие на рынке достаточно давно. Покупка ценных бумаг таких компаний, как Microsoft [NASDAQ: MSFT] или Apple [NASDAQ: AAPL] будет считаться надежным вложением. Подобные фирмы занимают стабильное положение на рынке, поэтому акционеры могут рассчитывать на постоянные выплаты. Правда, положение Apple сильно зависит от одного фактора — это уровень продаж IPhone.

Опять же, не рассчитывайте на стремительный рост дивидендов. Чтобы жить на дивидендный доход вам необходимо регулярно докупать акции таких компаний, реинвестировать прибыль и саму выплату дивидендов продолжительное время. Будьте готовы к этому.

По словам Виктора Макеева, Финансового аналитика компании Gerchik&Co, подобные акции-гиганты позволяют действительно снизить риски при должном уровне диверсификации. Но и расчёт тогда, прежде всего, будет от дивидендов на долгосрочную перспективу, исчисляемую многими годами. То есть факту получить большую прибыль единовременно не получиться. Чтобы компенсировать затраты на акции, и начать получать чистый доход потребуется ждать.

Можно ли купить напрямую

Второй вариант – заключить напрямую договор с иностранными брокерами. Например, Interactive Brokers – один из самых популярных американских брокеров, предоставляющих услуги российским инвестором. Минус – огромный для начинающего инвестора минимальный депозит:

  • 10 000 долларов, если вы старше 25 лет;
  • 3000 долларов, если вам меньше 25 лет.

Комиссия за сделку – 0,005 долларов за покупку 1 акции, но не менее 1 доллара за всю сделку. Так что малыми объемами торговать невыгодно.

Saxo Bank – другой популярный вариант. Этот брокер зарегистрирован в Дании. Минимальный депозит также 10 тысяч долларов, за сделку берут плату в 2 цента за покупку одной акции, при этом минимальная комса за сделку – 15 долларов.

CapTrader – немецкий брокер с порогом входа от 4000 долларов. Уже ближе к нам, но всё еще много. Не у каждого российского начинающего инвестора есть такие суммы. Комиссия – от 1 цента за акцию.

Кроме того, можно работать через таких брокеров, как:

  • Lightspeed;
  • OptionsXpress;
  • MB Trading;
  • Place Trade;
  • Choice Trade.

Плюсы зарубежных брокеров:

  • наличие страховки до 50-100 тысяч долларов;
  • возможность торговать с плечом;
  • доступ к огромному количеству активов и ко всем американским акциям, в том числе не обращающихся на фондовом рынке (ну мало ли – вдруг вы захотите купить акции какой-нибудь кукурузной фермы в Айове);
  • доступ ко всем ETF, в том числе на популярные индексы SPY и SP500, которые считаются самыми надежными и самыми доходными;
  • возможность напрямую покупать казначейские облигации США и еврооблигации различных компаний, в т.ч. российских.

Но среди минусов отмечу необходимость иметь большой капитал на счете, высокие для россиян комиссии, да и самим придется рассчитывать и платить налоги. Да и не стоит забывать о языковом барьере. Если вы не знаете English хотя бы на уровне Intermediate, то вам там делать нечего.

Папуас не понимает, как купить иностранные акции в России

Короче, если вам нужны только наиболее крупные иностранные акции, входящие в список дивидендных аристократов США, выбирайте российских брокеров. Сдались вам эти фермы в Айове!

Сколько стоят

Стоимость зарубежных акций разнится, так же как и российских. Разброс очень большой. Например, из предлагаемых Тинькофф брокером самые дорогие зарубежные акции:

  • Booking – $1759;
  • Amazon – $1504;
  • Alphabet Class A – $1030;
  • Google – $1022.

Самые дешевые:

  • Avon – $2.01;
  • VEON – $2.81 (владелец Билайна и Теле2);
  • Chesapeake Energy Corporation – $3.18;
  • Frontier Communication – $3.63;
  • Nokia – $5.47.

Вы, наверно, знаете, что акции продаются лотами. У американских акций в основном в одном лоте находится одна акция. Так что можно даже на несколько десятков долларов собрать диверсифицированный портфель из разных эмитентов.

Однако в среднем цена на самые интересные и наиболее популярные для покупки иностранные акции находятся в диапазоне от 100 до 300 долларов.

Например, акции NVIDIA стоят 145 долларов, Alibaba – 149,98, American Express – 106,55, Berkshire Hathaway Class B – 206,87, Microsoft – 101. А некоторые – еще дешевле: акцию Kraft Heinz можно купить за 51,25 долларов, Cisco – 44,54, Coca-Cola – 48,91, a 21th Century Fox – 48,65. Вполне по карману инвестору со средним капиталом.

Американские акции сколько стоят?

Как произвести покупку

Чтобы купить акции иностранных компаний в России, необходимо выбрать брокера, предоставляющего такую возможность, заключить с ним договор на обслуживание, пополнить депозит на достаточную сумму.

Я советую переходить к активным покупкам американских и европейских акций хотя бы с 1000 долларами на счете. Почему? Так вы сможете приобрести большее количество эмитентов и сделать хоть какую-то диверсификацию. Только обращайте внимание на комиссию. Вполне возможно, что купить на 500 долларов акций Мелкософтных и Кока-Колы выйдет дешевле, чем 10 акций различных компаний по 100 долларов каждую.

Покупка акции может производиться через терминалы QUIK, MetaTrader или собственную платформу, а также по телефону.

Шпак покупает иностранные акции в России

Альтернативные варианты

Если вы не хотите заморачиваться со всеми этими брокерами, диверсификациями, налогами и прочая, и прочая, то можно поступить намного проще. Альтернативных вариантов два:

  1. Купить паи ПИФов, инвестирующих в западные рынки. Например, в Сбербанке – Фонд компаний малой капитализации и Потребительский сектор, ВТБ – БРИК, Райффайзен – Потребительский рынок, Альфа-Капитал – Бренды, Газпромбанк – Мировая потребительская корзина, Открытие = Глобальные инвестиции.
  2. Приобрести акции ETF. На Московской бирже есть фонды, инвестирующие в индексы США, Германии, Японии, Австралии, Китая, Великобритании и даже Казахстана.

В чем преимущества этих способов:

  • вы покупаете сразу целую корзину акций – там уже всё сбалансированно и диверсифицировано;
  • порог входа значительно ниже – например, паи Сбербанка можно покупать от 1000 рублей, а акция FinEx MSCI USA UCITS ETF (инвестиции в фондовый рынок США) стоит примерно 2500 рублей;
  • вы можете инвестировать в рублях в долларовые активы, это защищает от ослабления курса национальной валюты (еще больше можно застраховать риски, выбрав фонды еврооблигаций);
  • вы платите меньше комиссий, так как покупаете разом один актив – пай или акцию – а не несколько.

Какие акции купить новичку на российском рынке

какие акции купить новичку

Для России с точки зрения дивидендов обратите внимание на следующие компании:

  • Аэрофлот [MOEX: AFLT]
  • АЛРОСА [MOEX: ALRS]
  • Леноэнерго [MOEX: LSNG]
  • ЛСР [MOEX: LSRG]
  • ФСК ЕЭС [MOEX: FEES]

Вложения в ценные бумаги более мелких компаний способны начать приносить прибыль в более короткие сроки. Однако начинающие инвесторы, не слишком разбирающиеся в финансовом рынке, при приобретении подобных акций сильно рискуют, так как не обладают достаточными знаниями для анализа. Поэтому, выбирая фирму, необходимо следовать совету Константина Мальчушкина, бизнес-партнера “А-Консалт”, и всегда:

  • Определять приемлемый уровень риска для себя — вкладывать не больше, чем готов потерять.
  • Следовать принятой стратегии и установленной финансовой цели.
  • Оценивать реальную стоимость компании, смотреть её финансовую отчетность и сравнивать мультипликаторы.

О том, как правильно отбирать акции и проводить их анализ мы уже писали  здесь .

Финансовые рынки — это не просто. Это обязательно дисциплина и обязательно работа с большими объёмами информации. Но и вознаграждение стоящее — в разы превышающее ставки по банковским вкладам.

Советы начинающему инвестору

какие акции купить новичку

Прежде чем вкладывать средства в ценные бумаги, следует в первую очередь, по словам Ольги Орловой, старшего аналитика WMT Consult, закрыть все свои долги. Это первый шаг. Второй шаг — накопить средства в наличном виде или на вкладе в банке в размере суммы ваших ежемесячных расходов за 6-12 месяцев. Некоторые называют это «финансовой подушкой». Далее можно формировать портфель инвестиций.

Помимо этого, необходимо придерживаться следующих правил:

  • Вкладываться в компании, действующие в области знакомой акционеру. Фирма, занимающаяся биотехнологиями и, по словам руководства, находящаяся на пороге инновационного открытия, способного принести многомиллионную прибыль и возможно на самом деле является перспективным инновационным проектом. Однако на деле сложно оценить преимущества, если совершенно не разбираешься в процессе производства.
  • Отслеживать финансовую отчетность, которая поможет разобраться в текущим положении дел компании. Известный бренд не гарантия вашего дохода. Поэтому повторим ещё раз, что нужно проводить анализ реальной стоимости компании самостоятельно, знать состав её бизнеса и чистую прибыль.
  • Отслеживать события из жизни заинтересовавших фирм. Новости тоже помогут разобраться в текущем положении дел. Но ни в коем случае не делайте ставку только на них. И никогда не торгуйте только на новостях.
  • Не слушать чужих советов. Опирайтесь на собственные цели, анализ, терпимость к риску и сроки.
  • Учиться и читать  инвестиционную литературу .
  • Обязательно проводить сравнение компаний, работающих в заинтересовавшей отрасли. Возможно, некоторые из них являются более перспективными, чем выбранные изначально. Изучайте и сравнивайте их мультипликаторы. Только так вы сможете сделать лучший выбор.

Как получить базовые знания

Перед тем как вы возьметесь за оценку брокеров, подбор торговой стратегии, работу со скринером и непосредственно покупку акций вампонадобитсятеоретическийфундамент. К базовым знаниям я отношу те, которые дают представлениеоб участниках торговли, принципеработы фондового рынка, механизмеформированияприбыли при работе с ценными бумагами.

Платить за эту информацию не нужно, рекомендую:

  1. Читать книги.
  2. Участвовать в бесплатных вебинарах, не лишними будут уроки для начинающих. Платные варианты обучения не выбирайте.

На этом этапе цель – понять, как работает рынок и осознать, что в торговле ничего сложного нет. Основная проблема заключается в контроле эмоций. На этой стадии надолго не задерживайтесь, теория важна, но знаниянужнозакреплятьна практике.

ПИФ или Взаимный фонд

Допустим, мы хотим прикупить акции Сбербанка. Здесь можно посмотреть, что сберовские акции входят в состав портфелей 121 ПИФов.

В чем проблема покупки акций через паевые фонды без брокера? В том, что таким способом Вы не сможете купить акции одной компании – только «солянку» из разных ценных бумаг.

pif_top9

К примеру, в составе ПИФа «Сбербанк – Финансовый сектор» (УК «Сбербанк – Управление активами») сберовские акции (обыкновенные и привилегированные) составляют всего 15,2% общего портфеля. А все остальное – это акции Qiwi, банка ВТБ, Райффайзен Банка плюс акции других банков, Московской биржи и даже некоторых ETF.

С другой стороны, благодаря такой широкой диверсификации, инвестор снижает общие риски.

У инвестирования в ценные бумаги через ПИФы есть еще один недостаток – высокие комиссии за обслуживание. В нашем примере инвестор заплатит управляющей компании, как минимум, 3,2% среднегодовой СЧА (это много).

Взаимные фонды – зарубежный аналог наших ПИФов. Правда, в отличие от ПИФов, взаимные фонды существуют на рынке с 1924 года, средние комиссии в них составляют 0,5-2%, а выбирать можно почти из 42000 вариантов. Проще всего купить зайти в зарубежный фонд через программу накопительного страхования unit-linked. Причем, не только в России, но и в любой стране бывшего СССР (в Казахстане, в Украине, в Беларуси).

FinEx_etf_corp_bonds

ETF

Условно-российские ETF, которые с подачи FinEX торгуются на Московской бирже, можно купить через российских брокеров: БКС, «Открытие» и других. Выбор невелик (12 вариантов), дивиденды не предусмотрены, а комиссии выше зарубежных.

Физическим лицам в России «настоящие» ETF можно купить либо через зарубежного брокера, либо через программы накопительного страхования unit-linked. А нет, вру, ETF еще можно поискать в наших российских ПИФах (которые называются фидерными). Например, управляющая компания «Райффайзен – Капитал» предлагает ПИФ под названием «Райффайзен – Азия». Средства пайщиков УК вкладывает в iShares MSCI All Country Asia ex Japan Index Fund (акции компании Азии за исключением Японии).

Страховая компания

Ценные бумаги можно покупать и через программы накопительного страхования под названием unit-linked («английский способ инвестирования»). Принцип инвестирования через unit-linked максимально прост. Формально Вы покупаете страховой полис с полным страховым «фаршем». Оплачивать взносы можно либо один раз (на всю сумму при открытии программы), либо по чуть-чуть каждый месяц маленькими частями.
InvestorsTrust

Деньги, которые Вы перечисляете за свою страховку, можно вкладывать практически в любые зарубежные активы. В том числе, акции, облигации, взаимные фонды и ETF.
В чем плюсы такого способа? Ну, например, льготное налогообложение (по договору Вы оформляете страховку, а не инвестируете деньги). А еще 100% гарантия сохранности капитала, защита от валютного риска, выбор из сотен активов, доступная сумма инвестирования.

Для россиян лучшим вариантом эксперты считают компанию Investors Trust: на рынке с 2002 года, работает в 40 странах, рейтинг В++ от агентства A. M. Best Company, чуть меньше миллиарда долларов под управлением, регистрация на Каймановых островах. Минимальный регулярный взнос в программу составляет $100 (каждый месяц) или $2500 единоразово. Страховые вклады инвестор самостоятельно (на самом деле не всегда, в зависимости от плана) распределяет между разными инвестиционными инструментами!

Особо привередничать в выборе страховой компании за рубежом россиянам не приходится. Международных компаний, которые хотят работать с Россией, с каждым годом становится все меньше.

Какие виды акций существуют?

На рынке представлено множество акций. Обычно их подразделяют на категории в зависимости от размера компании, реакции цены на изменение рынка или от сектора экономики.

Обыкновенные акции

Что такое обыкновенная акция простыми словами – это документ, выпускаемый компанией, организовавшей акционерное общество. Их владельцы имеют право на получение доли от прибыли фирмы. Также этот вид акции позволяет получать выплату дивидендов. Эти деньги формируются на счетах компаний только после оплаты всех операционных расходов. Сюда же включаются обязательные платежи в виде налогов, кредитных отчислений, выплат по привилегированным акциям и облигациям.

Поэтому важно узнавать, какие бывают акции, ведь не все компании обещают выплаты прибыли по дивидендам. Передать деньги инвесторам представители организаций могут только по общему решению и в случае формирования чистой прибыли.

Привилегированные акции

Теперь нужно понять, что такое привилегированная акция – простыми словами это вид ценных бумаг имеющих дополнительные условия, указанные в уставе компаний. Инвестор должен заранее понимать, что такое привилегированная акция. Это документ, наделенный дополнительным правами или лишенный некоторых основных. Второй вариант компаниями предлагается гораздо реже.

Этот вид акций позволяет членам компании первыми получать выплаты или иметь более весомый голос во время принятия решений. Все остальные права также прописываются в уставе. Установленных законом или регулирующими органами формулировок нет.

Но определение понятия «привилегированная акция» было бы неполным, если бы не уточнение о суммах выплат. Владельцы неголосующих ценных бумаг получают дивиденды первыми. Их размер устанавливается в качестве процента от стоимости акции компании, либо в виде конкретной суммы. Такое преимущество подобных акций лишает их владельцев права высказывать свое мнение при принятии любых решений, связанных с развитием компании, кроме ликвидации АО.

Виды акций
Привилегированные акции дают вам возможность получать дивиденды в первых рядах
В вопросе о том, какие бывают виды акции, стоит упомянуть и об обычных привилегированных акциях. Инвесторы компании, купившие их, получают доход в тех же установленных суммах или процентах от стоимости ценной бумаги, но в очереди они находятся на втором месте.

Порядок получения денег владельцами акций прописывается в уставе. Это основной документ компании, где также указываются права всех членов акционерного общества. Остается только понять, привилегированные акции компании с особыми правами – что это такое и зачем организации их выпускают.

Другие типы

Узнать инвестору, какие бывают акции, стоит и в том случае, если он желает получить ценную бумагу с особыми правами. Компании выпускают подобные инструменты для ускорения привлечения финансов. Также важно знать, что виды привилегированных акций у одной компании могут отличаться. Для одних инвесторов предлагают постоянные выплаты, другие могут довольствоваться только первоочередностью получения дивидендов при распределении чистой прибыли.

Информация о том, какие виды акций используются компанией, прописываются в ее уставе. Перед покупкой пакета ценных бумаг стоит внимательно ознакомиться с этим документом или привлечь для этого юриста, если собственных знаний недостаточно.

Возвращаясь к вопросу о том, какие бывают акции, стоит отметить, что особые права подразумевают индивидуальный подход к инвестору. Это означает, что руководители компании желают получить его деньги в большей мере, нежели вклады от остальных участников.

Размер

Масштаб бизнеса компании обычно соотносится с ее стоимостью — капитализацией. При прочих равных чем больше компания зарабатывает, тем больше она стоит.

Акции компаний высокой капитализации, так называемые голубые фишки, зарекомендовали себя на рынке как стабильные и предсказуемые. Это, конечно, плюс. Минус же заключается в том, что вероятность роста акций подобных компаний гораздо ниже, чем у перспективных новичков рынка с меньшей капитализацией. Оно и понятно: чем больше бизнес, тем труднее ему расти, но и риск банкротства для крупной проверенной временем компании не так велик.

Акции компаний малой капитализации за счет невысокой стоимости имеют отличный потенциал роста. Но необходимо помнить, что высокая вероятность дохода сопряжена с высоким риском. Будущее относительно небольшого бизнеса предсказать сложнее.

Основные признаки и функции

Любой биржевой документ можно отличить по нескольким основным признакам.

  • Обращаемость на рынке. Ценные бумаги могут быть прямыми участниками торговых сделок, покупаться и продаваться на специально организованном рынке. Использование их в качестве платежного инструмента облегчает работу с другими товарами.
  • Документальность. Ценные бумаги содержат все предусмотренные действующим законодательством реквизиты, а значит, являются официальным правовым документом.
  • Доступность для оборота. Ценные бумаги могут использоваться не только в рыночных отношениях, но и быть объектами гражданско-правовых отношений и участвовать в процессах дарения, займа и других операциях.
  • Стандартность. Существует определенный тип содержания, которому должны соответствовать все ценные бумаги.
  • Регулируемость законом. Действующее законодательство должно признавать документ и контролировать его хождение согласно правилам.
  • Ликвидность. Ценная бумага может быть в любой момент переведена в денежные средства по желанию держателя.

Ценные бумаги

Классификация ценных бумаг

Методов классификации биржевых документов существует достаточно большое количество. Они могут отличаться друг от друга по срокам или форме существования, национальному происхождению, форме выпуска или владения, уровню риска и другим показателям.

Классификация по сроку обращения. Существуют срочные и бессрочные ценные бумаги. Срочные дополнительно делятся на три подвида по сроку их обращения:

  • краткосрочные – до 1 года;
  • среднесрочные – до 5 лет;
  • долгосрочные – свыше 5 и до 30, а в некоторых случаях и до 40 лет.

Срок обращения бессрочных бумаг, соответственно, не связан никаким временным периодом.

Классификация по форме существования. Классическим видом представления документа является бумажная форма. Однако с развитием рынка и появлением новых способов торговли все чаще ценные бумаги выпускаются и в бездокуметарном, или безбумажном виде.

Классификация по форме владения. Ценные бумаги могут быть оформлены на непосредственного держателя или на предъявителя. При передаче предъявительского актива не нужно указывать имя владельца, а именной актив требует специальной регистрации и передается по соглашению сторон с указанием данных держателя.

Классификация по форме выпуска. Ценные бумаги могут выпускаться крупными партиями или поштучно. Бумаги, выпускаемые серийно, подлежат обязательной государственной регистрации и называются эмиссионными. Неэмиссионные регистрации не подлежат и выпускаются небольшими партиями или поштучно.

График

Классификация по виду эмитента. Ценные бумаги могут выпускать как частные лица и компании, так и муниципальные или государственные органы.

Классификация по степени обращаемости. На обращаемость бумаг могут быть наложены ограничения, в результате чего они продаются выпустившим их эмитентом. Но большая часть рыночных активов является свободно обращаемой, т. е. активно участвует в рыночных операциях.

Классификация по форме привлечения капитала. Различают долевые ценные бумаги, отражающие долю в уставном капитале, и долговые, которые можно представить в виде формы займа денежных средств.

Классификация по уровню риска. Работа с ценными бумагами всегда сопровождается различной степенью риска. На этот показатель влияет совокупность других параметров. Различают:

  • безрисковые;
  • низкорисковые;
  • среднерисковые;
  • высокорисковые.

Безрисковые бумаги выпускаются в виде государственных казначейских векселей на краткосрочный период. Государственные облигации относятся к низкорисковым активам, корпоративные – к среднерисковым. Обычные акции чаще всего попадают в категорию бумаг с высоким риском.

Для удобства визуального представления характеристик основных ценных бумаг можно сопоставить их в таблице по ключевым видам классификации.

 Вид бумаги  Обращение  Выпуск  Форма существования  Форма владения  Вложение средств
 Акция  Бессрочное  Эмиссионная  Любая  Именная  Долевое
 Облигация  Срочное  Эмиссионная  Любая  Любая  Долговое
 Вексель  Срочное  Неэмиссионная  Документарная  Любая  Долговое
 Банковский сертификат  Срочное  Эмиссионная  Документарная  Любая  Долговое
 Закладная  Срочное  Неэмиссионная  Документарная  Именная  Долговое

Современная рыночная экономика невозможна без грамотно организованных отношений, главным объектом которых являются ценные бумаги. Они позволяют значительно упростить эти отношения и сделать их максимально открытыми и выгодными для всех участников рынка

Как можно приобрети акции Сбербанка

Акции Сбербанка котируются на двух биржах. На Лондонской и на Московской. Технически, это совсем разные акции, которые даже номинированы в разных валютах.

В силу ряда факторов (прежде всего, из-за более низкой доходности), покупать акции Сбера на Лондонской бирже смысла нет. Так что, давайте остановимся на Московской Бирже.

Однако, прямо на бирже купить акции у нас, скорее всего, не получиться. Правилами биржи допускается торговля только через профессиональных посредников.Так что, приобрести акции Сбербанка мы можем через специализированных брокеров.

Одним из таких посредников, кстати, является и сам Сбербанк (то есть, можно купить акции Сбербанка в Сбербанке). Об этом мы подробнее поговорим чуть дальше по тексту.

Итак, чтобы приобрести акции нам надо:

  1. Выбрать надёжного брокера;
  2. Зарегистрироваться в брокерской компании. Открыть счёт. Чаще всего, это бесплатно. Обратите внимание: при регистрации у Вас могут запросить паспортные данные. Это нормально и законно.
  3. Оплатить покупку акций.

Всё совсем не сложно. Вполне реально всё это сделать за пять минут. Главное — определиться с брокером и суммой покупки.

Стоит ли покупать, или нет?

Вопреки расхожему мнению, Сбербанк является не государственным, а коммерческим банком. Его акции находятся в свободном обращении. Купить их может каждый. Однако, стоит ли покупать акции Сбера? Вот вопрос.

В настоящее время, Сбербанк — крупнейшая кредитная организация в России. Точнее, даже во всей восточной Европе.

Сбербанк является одним из самых узнаваемых брендов России. В нём обслуживается более половины россиян. На этот банк ориентируются все остальные банки.

Сбербанком управляет опытная команда менеджеров высочайшего уровня, во главе с Германом Грефом. Кто-то назовёт его неоднозначным управленцем. Однако, Сбербанк под его руководством уже пять лет к ряду не просто сохраняет клиентскую базу. Он её увиличивает.

Старый добрый Сбербанк

В большинстве случаев, Сбербанк предлагает своим клиентам одни из самых низких процентных ставок по кредитам (включая ипотеку). При этом, компания умудряется зарабатывать высокую маржу. То есть, доходы Сбербанка высокие и растут год от года. Причём, не только от банковской деятельности, но и от дочерних компаний. К примеру, платёжная система Яндекс.Деньги более чем на половину принадлежит Сбербанку.

Динамика курса акций Сбербанка
Динамика курса акций Сбербанка

Добавлю к этому, что чуть более 50% акций Сбербанка принадлежат Центральному Банку России. Кроме того, Сбербанк входит в узкий круг, так называемых «системообразующих банков».

Это означает, что банк крайне надёжный. И, даже в случае проблем, государство будет поддерживать его любой ценой. Чтобы не сломать всё банковскую систему России. И, не допустить того экономического коллапса, который был в 1990-е годы.

Всё это, достаточно позитивно сказывается на курсе акций Сбера. Год за годом они растут в цене. К примеру, лишь за последние пять лет, рост составил космические 300%!

Как купить акции Сбербанка онлайн: инструкция

Итак, переходим к практике. Привожу примерную инструкцию по покупке акций Сбербанка. В примере мы будем покупать акции в брокерской компании Финам. Потому что, компания надёжная и покупать в ней удобнее всего.

Прежде всего, переходим на сайт брокера и нажимаем кнопку «Купить акции».
Как купить акции Сбербанка онлайн: инструкция

Далее, заполняем личные данные и номер телефона. Нажимаем «получить код», получаем проверочный код и вводим его. Переходим последнему шагу нажав кнопку «Далее»
Покупка акций Сбербанка

Осталось лишь всё перепроверить. Проверяем количество покупаемых акций, курс, итоговую сумму покупки. Выбираем способ оплаты и переходим к оплате.
Как купить акции Сбербанка

После нажатия на кнопку «К оплате» произойдёт перенаправление на страницу оплаты для банковских карт или Яндекс.Денег. Завершаем покупку. теперь мы стали обладателями акций Сбербанка.

Как видите, процесс очень простой и быстрый. При этом, Вы становитесь обладателем самых настоящих акций. И, даже имеете право на получение дивидендов.

Отмечу, в течение одного-двух дней с Вами обязательно свяжется менеджер Финама и подробно расскажет как и когда лучше продать купленные акции. Сразу скажу, что продать акции не сложнее чем купить их.

Как купить акции Сбербанка физическому лицу и получать дивиденды

Дивиденды — это выплаты части чистой прибыли собственникам акций. Сбербанк, как правило, отправляет от 25% до 50% чистой прибыли на выплату дивидендов. За счёт дивидендов Вы можете дополнительно получить 1-7% доходности в год.

Надёжнее и проще всего покупать акции в одной из четырёх крупных брокерских компаний, о которых мы говорили чуть выше. Если Вы, как физическое лицо купили акции Сбербанка в одной из этих компаний, то Вы автоматически становитесь получателем дивидендов.

Условие для получения выплаты всего одно. Вы точно получите дивиденды если являетесь собственником акций Сбербанка в течение месяца до и после очередного (ежегодного) собрания акционеров, на котором принимается решение о выплате дивидендов.

Обычно, Сбербанк проводит такие собрания в мае. Так что, если Вы купите акции где-то в начале апреля, то уже через пару месяцев сможете получить дивиденды за целый год.

При этом, деньги будут зачислены на баш счёт в брокерской компании автоматически. Дополнительных действий (кроме, непосредственно, покупки акций) не требуется.

Какие облигации можно купить в Сбербанке

Варианты вложения денег в долговые бонды перекрывают большую часть потребностей современных трейдеров:

  1. ОФЗ-Н – народные облигации для населения. Простой вариант, не требующий глубоких знаний фондового рынка.
  2. Инвестиционные облигации. Среднерисковые ценные бумаги могут принести порядка 12,5% годовых.
  3. Биржевые структурные облигации. Бонды со средним риском и потенциальным доходом от 12% годовых.
  4. Корпоративные облигации Сбербанка. Бонды можно приобрести только через ИИС или брокерский счет. Надежные ценные бумаги принесут до 9,25% купонного дохода.
  5. Паевые фонды. У Сбербанка их несколько и делятся они на три категории по степени риска. Потенциальная доходность за 3 года варьируется от 28,58% до 44,48%.

«Народные» облигации в Сбербанке

Инвестирование в ОФЗ-Н требует от физических лиц минимум действий:

  • Посетить с паспортом любой офис банка с зоной обслуживания Премьер.
  • Купить облигации.
  • Держать ценные бумаги до погашения или продать в нужный момент, вернув затраченные средства и купонные проценты (выплата купонов осуществляется при условии, что облигации продержаны более 12 мес.).

Нет нужды погружаться в мир фондового рынка, изучать котировки, анализировать динамику и следить за кривой бескупонной доходности.

Условия покупки «народных» бондов просты: минимальная сумма вложения – 30 тыс. рублей, максимальная – 15 млн. Номинал каждой ценной бумаги стандартный – 1 тыс. рублей. Срок обращения – 3 года.

Доходность по облигациям для населения составит:

  • Купонный процент растет ежегодно с 6% в первый год до 8,6% на третий.
  • Выплата процентов – два раза в год.

Ценные бумаги нельзя продать на вторичном рынке, но можно погасить в любой момент, вернув банку.

Структурные облигации

Структурные облигации Сбербанка работают по особому принципу: эмитент изначально определяет условия, и если они соблюдены, выплачивается купонный процент.

Условие Сбербанка – положительная динамика в определенной области финансового рынка, то есть рост цен на драгоценные металлы, акции определенных компаний. Причем каждый выпуск привязан к одному сектору.

Виды структурных бондов:

  • СберБ Б57R. Привязка к стоимости золота.
  • СберБ Б58R. Рост цен на корзину металлов – медь, никель и цинк.
  • СберБ Б64R. Акции Сбербанка.
  • СберБ Б67R. Акции компаний технологического сектора.

Доходность варьируется от 12,03 – 19,42% годовых. Номинал ценных бумаг стандартный – 1 тыс. р. При отсутствии положительной динамики выбранного сектора инвестор может погасить бонды и вернуть все вложенные средства, за вычетом комиссионных.

Рекомендуемая сумма инвестиции – 300 тыс. р., оптимальный срок – 3,5 года.

Инвестиционные облигации

Инвестиционные облигации Сбербанка для физических лиц работают по принципу структурных. Доход образуется при повышении индекса или росте цен на акции. Тип переменной и необходимые колебания известны заранее.

В арсенале присутствует три вида ценных бумаг:

  1. СберИОС111. При повышении индекса EURO STOXX 50 на 5% начисляется 4,44%, если более чем на 10%, доходность вырастет до 9,32%.
  2. СБерБ Б107R. Привязка к стоимости акция Газпрома, если их средняя стоимость за период вырастет на 19%, доход составит 6,15%, если на 25%, можно получить 8,14% в виде процентной прибыли.
  3. СберИОС112. При условии, что акции The Walt Disney Company, Netflix, Electronic Arts и Vivendi возрастут в цене, инвестор Сбербанка получает до 12,67% годовых от суммы вложения.

Если условия инвестирования не соблюдены, клиент не теряет вложенные средства и может погасить бонды в полной мере.

Банк выплатит номинал – 1 тыс. р. за каждую ценную бумагу. Купить облигации физические лица могут в отделениях Сбербанка с зоной Премьер.

Корпоративные бонды

Как и другие банки РФ, Сбербанк выпускает на рынок собственные корпоративные облигации, доступные физическим лицам. Взять их можно на фондовом рынке, предварительно открыв ИИС или обычный брокерский счет.

В середине 2021 год на рынке обращается несколько выпусков, максимальная дата погашения – 2027 год. Выбор для участников торгов довольно широк.

Рассмотрим несколько примеров:

  • Сбербанк-19-боб. Купон 8,3% годовых, выплачивается каждые 6 мес. Чистая цена 100,998%. Погашение 30.05.2027 г.
  • Сбербанк-001-06R. Купон равен 7,2% годовых, периодичность получения – 2 раза в год. Чистая цена, без учета НКД, составляет 99,53%, погашение назначено на 19.05.2023 г.
  • Сбербанк-001-16R. Процентный доход по купону – 7,5%, выплата дважды в год. Рыночная «чистая» цена 99,97%, погашение выпуска – 18.01.2023 г.

Номинальная цена всех корпоративных облигаций Сбербанка для физических лиц – 1 тыс. р. По ряду выпусков предусмотрена двухсторонняя оферта – погашение по усмотрению эмитента или по желанию держателя.

Паевые инвестиционные фонды

Сегодня открыто несколько ПИФов для физических лиц, каждый из них сформирован из ценных бумаг определенного сектора.

Среди них есть «Фонд перспективных облигаций» Сбербанка России, портфель составлен из долговых бумаг различных компаний.
Фонд перспективных облигаций

Пай – доверительное управление деньгами. Аналитики Сбербанка формируют оптимальные портфели, диверсифицируя риски.

Доходность за прошедшие три года составила 28,84%, динамика роста цены пая за прошедший год представлена на графике.
Доходность за прошедшие три года

Цена пая не обозначена. В мобильном приложении или веб-версии Сбербанк Онлайн можно вложить любую сумму от 1 тыс. р., в офисах при первой покупке от 15 тыс. р., а при последующих от 1 тыс.

Открыть счет и приступить к инвестированию просто – достаточно создать личный кабинет на портале Сбербанк Управление Активами.

Подтвердить учетную запись можно через аккаунт на Госуслугах или онлайн-профиль в Сбербанк Онлайн. Также проводить операции физические лица могут в офисах управляющей компании или в уполномоченных отделениях банка.

Вклады в облигации через пай – удобный, безопасный и самый простой способ увеличить капитал.

Сложная структура портфеля обеспечивает снижение рисков, фактически, физическое лицо приобретает целый набор облигаций.

Дефолт одной из компаний-эмитентов скажется на доходности несущественно.

Возможные риски

Когда кто-то пытается объяснить, что такое «акция» простыми словами, то всегда употребляется слово «риск». Это действительно тот заработок, где можно и получить, и потерять. Существуют три основных риска для рынка акций компаний:

  • Рыночный. Связан с колебаниями цен на акции, которые зависят от общего настроения инвесторов во всем мире. Влияют на это политические и экономические факторы.
  • Ликвидности. Продать акцию не всегда также просто, как ее купить. Если компания перестанет быть высокодоходной, то и ценная бумага будет никому не нужна.
  • Кредитный. Эмитент может разориться, но тогда владелец акции может рассчитывать на имущественную долю.

Акция – это высокий риск. Поэтому к подобному инвестированию нужно подходить со всей ответственностью. Потеря всех денег в результате наступления указанных выше факторов ценообразования лишит обладателя ценных бумаг шанса на восстановление позиций.

Что выбрать?

При формировании портфеля в первую очередь стоит исходить из цели инвестирования. От нее зависит срок и доходность, к которой нужно будет стремиться, а значит, и уровень риска, который придется на себя взять.

Например, если мы говорим о краткосрочных целях (крупной покупке через 2–3 года), разумнее выбирать акции более стабильных компаний с высокой капитализацией и избегать вариантов с высоким риском: малая капитализация, цикличность, недооцененный экономический сектор. Если же ваша цель долгосрочная (5–10 лет), формируйте портфель с большей долей компаний малой капитализации. И помните о диверсификации: не ограничивайтесь одной акцией или даже одним сектором. Оптимально иметь в портфеле порядка 5–7 секторов, которые будут представлены 2–3 лучшими игроками.

Договор с брокером – входной билет на биржу

Сделки с акциями, как и с другими видами ценных бумаг, совершаются на фондовой бирже, но доступ к ней обычных граждан ограничен. Как тогда купить акции частному лицу? Для этого существуют посредники – брокеры.

Брокер – это профессиональный участник биржи, который заключает сделки за счет клиента и от его имени.

На практике, программное обеспечение, предоставленное брокером позволяет совершать сделки на бирже не выходя из дома и не обращаясь на прямую к брокерской компании. Кстати, доход брокера – это комиссия за совершенные клиентом сделки, а также стоимость обслуживания, включая хранение приобретенных ценных бумаг.

К выбору брокерской компании следует подходить максимально ответственно.

Ей инвестор доверяет свои деньги, а также прислушивается к советам, от профессионализма самого брокера зависит и успех самого инвестора.

Настоятельно рекомендуем выбирать брокера из числа крупных и авторитетных компаний.

id_51_2

Выбираем брокера

Перед началом выбора, вам нужно определиться, будете ли вы покупать акции только российских компаний (Сбербанк, Газпром и т.д.), либо зарубежных (Google, Apple). Дело в том, что не у всех брокеров есть выход на международные биржи. Но как правило, у крупнейших — эта возможность присутствует. Выход на ММВБ — есть у всех российских брокеров.

Главным критерием отбора брокера — это его надежность. Чем выше рейтинг надежности, тем лучше.

Далее, на что нужно обратить внимание — это тарифы брокера.

Брокер, получает определенный процент от каждой вашей сделки. Эта доля относительно мала и обычно составляет — от 0.02% до 0,5%.

Но пусть вас не успокаивают такие «маленькие» проценты. Конечно, если вы планируете купить акции и держать, или по крайней мере совершать довольно-таки редкие сделки — 1-2 в месяц, то данное вознаграждение брокера для вас — мелочь.

Но если вы планируете активный трейдинг, то эта разница в сотые проценты за год может накопиться в тысячи, а то десятки тысяч рублей комиссии.

Так что, лучше изначально выбрать брокера с минимальными тарифами по сделкам. Разумеется из списка самых надежных.

И последнее, при выборе брокера — это минимальная сумма, с которой будет работать брокер. Обычно она составляет от 30 до 100 тысяч рублей.

Кому интересно свой выбор я остановил на брокере Открытие (официальный сайт). Работаю с ним с 2008 года. Плачу комиссии за сделку — 0,057% от суммы сделки. А так как торгую не часто (долгосрочное инвестирование), то плата за год составляет сущие копейки

Заключаем договор

После выбора брокера, нужно будет посетить его офис для заключения договора на брокерское обслуживание. Саму процедуру можно сравнить с открытием банковского вклада (занимает не более получаса).

Вам открывают счет, с которого вы будете осуществлять покупку-продажу акций.

После заключения договора, все что вам остается — это перечислить деньги на свой счет.

Многие брокеры сейчас сделали возможность открытия счета онлайн. Без посещения офиса. Для регистрации нужно иметь подтвержденную запись на портале Госуслуги.

Сама процедур открытия брокерского счета займет минут 20-25. Из них львиная часть времени уйдет на заполнение анкеты. Счета открываются удаленно в течение 2-3 рабочих дней.

Актуальный список брокером, предоставляющих услугу онлайн-открытия счетов находится на сайте Московской биржи.

Торговая платформа

Благодаря развитию Интернета, увеличению его скорости вопрос приобретения ценных бумаг решается гораздо проще. Сегодня не обязательно звонить по телефону или лично встречаться с брокером.

Как купить акции частному лицу и получать дивиденды? Достаточно сделать несколько простых действий для совершения сделок в сети Интернет:

  1. заключить договор на обслуживание.
  2. внести деньги на свой счет на бирже, который открывается брокером.
  3. установить на компьютере специальную программу (торговая платформа/терминал).
  4. зарегистрировать защитный электронный ключ к программе и установить его на компьютер.

После этого для начала проведения сделок достаточно запустить на своем компьютере программу для биржевой торговли, ввести логин и пароль. Такая форма торговли называется Интернет-трейдинг.

Сделки с акциями и другими ценными бумагами можно также заключать отдавая приказы брокеру по телефону, но такая форма работы не очень популярна.

Фондовый рынок: понятие, структура и функции

Фондовый рынок – это одна из частей финансового рынка, в качестве товара на котором выступают ценные бумаги. Следовательно, понятия фондовый рынок и рынок ценных бумаг являются синонимами.
Фондовый рынок как механизм обеспечивает перераспределение денег между секторами экономики.
Для лучшего понимания рассмотрим простой пример: представим компанию, занимающуюся выпуском какого-либо товара, которая испытывает нехватку средств для продолжения производства. Компания от своего имени эмитирует (выпускает) на фондовый рынок определенные ценные бумаги.
В то же время вторая компания, которая владеет заветной суммой денег, ради которой, собственно, и были выпущены бумаги, покупает их. Таким способом, используя фондовый рынок, и перераспределяется капитал между предприятиями и отраслями экономики.
Функции рынка ценных бумаг ненамного отличаются от функций других рынков, а именно:

  • Главной задачей является сведение продавцов и покупателей, так сказать, обеспечить «место встречи» заинтересованных лиц.
  • Второй по счету, но не по важности, функцией, которой наделен фондовый рынок, является концентрация свободных денежных средств, предоставляя инвесторам широкий выбор для инвестиций, как следствие чего, накапливается денежная масса на бирже.
  • Третьей немаловажной функцией, которую выполняет рынок ценных бумаг, является распределительная функция, о которой уже упоминалось выше. Средства распределяются между разными сферами экономики.
    Также путем выпуска государственных облигаций становится возможным ликвидировать дефицит государственного бюджета.

Рынок ценных бумаг работает при помощи следующих субъектов:

  • Эмитенты – субъекты, занимающиеся выпуском (эмиссией) ценных бумаг.
  • Инвесторы — те, кто покупают ценные бумаги на фондовом рынке с целью инвестирования.
  • Профессиональные участники, представляющие рынок ценных бумаг – лица (как физические, так и юридические) , профессионально занимающиеся деятельностью на рынке ценных бумаг (трейдеры, брокеры, дилеры и пр.).

Попробуем прояснить, чем именно занимаются последние.
Профессиональные участники выступают посредниками, действуя на рынке по поручению клиентов, что отличает их от инвесторов, которые покупают ценные бумаги в качестве собственности.
Целью их занятия является преумножение инвестиционного капитала клиента путём заключения спекулятивных сделок купли-продажи, используя фондовый рынок, за что они получают вознаграждение.
Условно рынок ценных бумаг можно разделить на:

  • Первичный рынок – это фондовый рынок, на который эмитируются новые ценные бумаги. Размещение может быть как открытого, так и закрытого типа.
  • Вторичный рынок существует для того, чтобы можно было торговать уже выпущенными и купленными ценными бумагами первичного рынка.
    Таким образом, покупатель приобретает ценные бумаги у производителя (эмитента) на первичном рынке, а на вторичном уже у посредника (спекулянта).

Фондовый рынок предполагает так же ряд других критериев классификации: по эмитенту (бумаги государственные / частных компаний), по территориальному признаку (международный/ национальный/ региональный рынок) и т.д.

Какие бывают биржи

Существует классификация бирж. В основном они различаются по таким характеристикам:

  • Тип товара.Помимо фондовых бирж, существуют товарные, криптовалютные и валютные. Мы уже разобрались, что на фондовых рынках исполняются сделки купли-продажи ценных бумаг. На криптовалютных биржах, которые возникли совсем недавно, торгуют криптовалютой. На товарных биржах – реальными товарами (сельскохозяйственной продукцией, нефтью, газом, драгоценными металлами). Что касается валютных бирж, то на них торгуют валютой. Также существуют так называемые срочные рынки – это рынки, на которых происходит торговля производственными финансовыми инструментами (фьючерсами, опционами и т.д.).
  • Форма участия.Существуют два типа бирж – открытая и закрытая. На открытых биржах сделки могут осуществляться продавцами, членами бирж, а также покупателями. На закрытых – право на торги имеют только члены биржи.
  • Принцип организации.Большинство существующих бирж – акционерные общества. Биржи могут также относиться к смешанному типу, если акционером является государство вдобавок к частным компаниям.
  • Роль в мировой торговле.Биржи делятся на национальные и международные. Национальные биржи сравнительно небольшие, и на них происходит торговля бумагами маленьких компаний, которые не соответствуют требованиям международной биржи.

Основные задачи фондовой биржи

Биржа поддерживает справедливое ценообразование на рынке бумаг. Также она занимается организацией торгов. Все эмитенты обязаны предоставить бирже свою финансовую отчетность до допуска к торгам. Сделки происходят в определенное время согласно установленным на бирже правилам. Информация о них находится в публичном доступе, с ней можно ознакомиться на сайте интересующей вас биржи.

Если говорить об основных функциях биржи, то можно выделить следующие пункты:

  • Создание постоянно действующего рынка ценных бумаг.
  • Перераспределение средств между странами, различными секторами экономики и промышленности внутри одной страны, а также между отдельными организациями.
  • Фиксация доли участия инвестора в том или ином ценном активе.
  • Обеспечение ликвидности и гарантий выполнения заключенных на бирже сделок.

Что продают на фондовой бирже

На бирже торгуют акциями, паями паевых инвестиционных фондов, облигациями и другими финансовыми инструментами.

Мы уже выяснили, что бумаги выпускаются эмитентами для привлечения капитала. Эмитент может предложить покупателю долю в своей компании, выпустив акции. Приобретая такие акции, инвестор превращается в совладельца той или иной компании. При выпуске облигаций эмитенты берут в долг деньги у инвесторов, обещая выплату процентов за использование заемных средств.

У ценных бумаг есть свои ключевые параметры, которые определяются выпустившей их компанией, а именно: тип бумаги, номинал, количество. Бумаги проходят обязательную процедуру регистрации в специальном реестре, а затем размещаются на бирже.

Биржи в России

Основными биржами на территории РФ считаются Московская и Санкт-Петербургская. Ценные бумаги, иностранную валюту и драгоценные металлы можно приобрести на Московской бирже. Если вы хотите купить или продать иностранные ценные бумаги, то сделать это можно на Санкт-Петербургской бирже.

Регулятором бирж в России является Центробанк. Он публикует информацию о законности действий биржи, а также проведения торгов на ней.

Как проходят сделки на бирже

Многие представляют себе биржу местом, где постоянный шум, активная торговля, и крики – все как в фильмах. Раньше действительно все было именно так, и участники торгов выкрикивали предложения по купле-продаже. Сейчас почти вся активность на биржах трансформировалась в цифровой формат.

Каждая из сделок, совершенных на бирже, обязательно проходит несколько этапов:

  • Заявка. Покупатель может оставить заявку через интернет или с помощью телефонного звонка. Затем заявка на покупку или продажу попадает в электронную систему.
  • Сверка. Тщательно проверяются все параметры сделки как у инвестора, так и у продавца ценных бумаг.
  • Клиринг (так называют взаимные расчеты, которые происходят на бирже). В ходе этой процедуры осуществляется проверка на правильность совершаемой сделки. Также на этом шаге происходит оформление документов.
  • Исполнение сделки. На последнем этапе ценные бумаги непосредственно обмениваются на денежные средства инвестора.

Стоит отметить, что на фондовом рынке существуют определенные промежутки времени, в которые возможно совершить операции по купле-продаже. Например, если вы торгуете на Московской бирже, то следует знать, что осуществление сделок по акциям, облигациям и ETF (так называются иностранные инвестиционные фонды) могут быть выполнены с 10:00 до 18:44 (по мск) и только в рабочие дни. Существуют также вечерние сессии, которые проходят с 19:05 до 23:50, на них можно купить часть акций. Подробнее с расписанием вы всегда можете ознакомиться на официальном сайте московской биржи: https://www.moex.com/s1167. Время работы Санкт-Петербургской биржи немного отличается от Московской. Так, вы можете осуществлять торговлю ценными бумагами с 10:00 до 22:59 (по мск) в рабочие дни. С более точным и подробным описанием можно также ознакомиться на официальном сайте:https://spbexchange.ru/ru/stocks/inostrannye/raspisanie/. Важно запомнить, что по выходным дням биржи не работают. Московская биржа также не работает в государственные праздники России, а Санкт-Петербургская в государственные праздники США.

Как зарабатывают на бирже

Прибыль на бирже – это далеко не везение. Доход зависит от многих факторов: стратегии, тенденции рынка, состояния экономики. Так или иначе, доход можно спрогнозировать.

Рассмотрим на примере, как устроена торговля на бирже: вы покупаете и перепродаете акции и облигации. Со временем акции дорожают или дешевеют, доход приносит их своевременная продажа и покупка. Некоторые акции могут принести вам дивиденды, облигации дают доход в виде гарантированных процентов – купонов. Доходы от облигаций меньше, но надежнее.

Ваша прибыль будет также зависеть от выбранной стратегии. Как правило, чем выше доходность, тем выше риск потерять деньги. На фондовом рынке доходность может быть выше, чем по депозитам. Но важно иметь ввиду, что она не гарантирована. Так как инвестиции в ценные бумаги не застрахованы, у вас есть риск потерять часть, а иногда и все ваши вложения. Помните, что инвестировать нужно обдуманно. Перед осуществлением сделок на бирже начинающим инвесторам мы рекомендуем получить базовые знания и навыки, определиться со своей стратегией, а также выбрать надежного брокера или доверительного управляющего.

Крупнейшие фондовые биржи мира

По статистике наиболее крупной фондовой биржей, представляющей рынок ценных бумаг, является Нью-Йоркская Фондовая Биржа (NYSE), с рыночной капитализацией более 16,613 трлн. долларов США.
Регулярный анализ показателей всех котирующихся компаний NYSE позволяет рассчитывать 8 индексов, среди которых и самый известный NYSE Composite Index.
Второй по важности торговой площадкой, представляющей рынок ценных бумаг, является так же американская биржа NASDAQ с капитализацией около 5 трлн. долларов США. В листинге биржи насчитывается около 3200 компаний, 4 из которых российские.
Будучи торговой системой, биржа NASDAQ предоставляет свои индексы деловой активности, которых насчитывается 13 штук, ведущим из которых является сводный индекс NASDAQ Composite. Каждый индекс характеризует ситуацию в той или иной отрасли экономики.
Токийская фондовая биржа (TSE) является третьей по объемам рыночной капитализации (около 4 трлн. долларов США) биржей. На фондовом рынке биржи присутствуют ценные бумаги 2414 компаний, прошедших листинг, среди которых крупнейшие японские компании, такие как Honda, Mazda, Toyota, Sony, Nikon и Casio. Главными индексами TSE являются NIKKEI 225 и TOPIX.
В России главной биржей является Московская биржа, которая образовалась после слияния ММВБ и РТС в 2011 году. Капитализация рынка акций составляет 23 790 млрд рублей. В листинге всего 280 компаний, но среди них такие российские гиганты, как Газпром, Сбербанк и Лукойл и многие другие.
Ведущие индексы акций на Московской бирже являются: индекс ММВБ (который в рублях) и индекс РТС (в долларах США).

Рынок ценных бумаг: финансовые инструменты

Существуют такие виды ценных бумаг:

  • Акция (простая и привилегированная);
  • Облигация (еврооблигация, ОФЗ);
  • Чек;
  • Инвестиционный пай и т.д.
    1. Акция – это такой вид ценной бумаги, которая выпускается (эмитируется) на фондовый рынок с целью закрепления права её владельца на дивиденды (часть прибыли) акционерного предприятия. Также владелец акций имеет право принимать участие в управлении Акционерным обществом.
      Помимо этого, если предприятие начнет процесс ликвидации, то владелец акций имеет право на часть имущества.
      Акции бывают двух видов: простые и привилегированные (размер дивидендов, в данном случае будет фиксированным).

 

    1. Облигация – вид ценной бумаги, предполагающий право владельца облигации на возврат номинальной стоимости облигации, а также предусмотренного процента по ней в определенный срок.
      Облигации могут быть, в зависимости от эмитента:
      1. Государственными;
      2. Корпоративными;
      3. Частными.

      Эта ценная бумага является надежным инструментом с относительно небольшой, но фиксированной доходностью.
      Наиболее надежные ценные бумаги этого типа, представлены облигациями федерального займа и больше подходят для размещения крупных денежных средств.

 

  1. Вексель – простой вид обязательства векселедателя оплатить соответствующую сумму денежных средств. Векселем указывается все реквизиты договора. Бывают простые и переводные векселя.

Также существует понятие производных финансовых инструментов, которые предлагает фондовый рынок. К таким инструментам относятся:

  • Фьючерсные;
  • Форвардные;
  • Опционные операции.

Необходимо отметить, что производная ценная бумага имеет бездокументарную форму. Эти виды ценных бумаг, как правило, являются объектом спекулятивного интереса.

    1. Фьючерс — типичный срочный контракт купли-продажи актива на бирже, заключая который продавец и покупатель оговаривают только уровень цены и срок поставки через рынок ценных бумаг.

 

    1. Форвардный контракт — срочный контракт, согласно которому стороны соглашаются на поставку товара определенного качества и количества, либо же валюты на согласованную дату в будущем. Цена на товар, курс валют и остальные условия фиксируются на момент свершения сделки.

 

  1. Опцион — вид производного инструмента, согласно которому одна из сторон сделки приобретает право, но не обязательство, реализовать торговую операцию определенного актива по заранее условленной цене в предусмотренный договором момент в будущем.
    Также продавец договора принимает обязательство совершить обратную сделку купли-продажи актива согласно условиям опциона через ценные бумаги.

Фондовый рынок России, также как и другие мировые фондовые рынки, включает в себя производные ценные бумаги.
Наибольшим спросом и интересом, со стороны спекулянтов, пользуются фьючерсы на индекс РТС (RI), фьючерсы на пару рубль/доллар (Si),
фьючерс на акции Сбербанка (SR) и Газпрома (GZ).

Ценные бумаги на фондовом рынке

Итак, я подошел к главной части статьи, а именно — где же происходит торговля ценными бумагами.
Важнейшим звеном, связывающим рынок ценных бумаг, выступает организатор торгов, через которого, собственно, и реализуется покупка и продажа ценных бумаг. Обычно организатором является фондовая биржа.
Далее я рассмотрю несколько основных бирж.
Любая современная биржа обязана иметь:

  • Торговую систему, в которой рынок ценных бумаг собирает заявки купли-продажи.
  • Клиринговую (расчетную) палату, которая учитывает объем средств участников торгов, занимается перечислением средств продавцу ценных бумаг, списывая со счета покупателя.
  • Депозитарный центр, который так же, как и клиринговая палата, учитывает объемы торгов, и занимается поставкой ценных бумаг покупателю, списывая их у продавца. Также занимается клирингом ценных бумаг по окончании торгов в депозитариях.

Итак, если вы проявили заинтересованность к торговли на фондовом рынке, то вам следует знать следующее.
Если вы имеете свободные деньги, которые желаете вложить в акции, то самим их купить вам вряд ли удастся.

  • Во-первых, для этого необходимо иметь специальную лицензию, что бы выйти на рынок ценных бумаг.
  • Во-вторых, как правило, для того что бы торговать на бирже, необходимо внести определенный денежный взнос. Например, на Московской бирже такой взнос составляет 3 миллиона рублей.
  • В-третьих, для торговли необходимо иметь специальное программное обеспечение.

«Что же делать?» — спросите вы.
В наше время очень популярны брокерские компании, которые помогут вам легко выйти на любой финансовый рынок, предоставив всё необходимое для этого, например торговые терминалы, с помощью которых вы сможете торговать, не выходя из дома.
Немаловажным моментом является правильный выбор брокера.
На сегодняшний день существует широкий выбор брокеров: как российских, например «БКС» и других, так и зарубежные (например Interactive Brokers). Лично я советую выбирать зарубежного брокера.

Выбирая брокера следует учитывать следующие критерии:

  • Происхождение компании и регулирующие органы;
  • Предложение финансовых инструментов;
  • Размер комиссии;
  • Выбор торговых платформ;
  • Другие сервисы (обучение, аналитика, дополнительные программы).

Для того, что бы выйти на фондовый рынок, вам необходимо помнить, что существует так называемый порог входа.
Американский брокер Interactive Brokers, например, предлагает относительно низкую комиссию, но порог от $3 000 до $10 000 (смотрите торговые условия компании на сайте). Приятным условием этой компании также является наличие страхового покрытия вкладов (страховая сумма для ценных бумаг — $500 000, для наличных $250 000).
Что бы зарегистрироваться у данного брокера, вам необходимо заполнить аппликационную и налоговую форму на сайте, и приложить все необходимые документы.
Замечу, если вы начинающий трейдер, то есть смысл обратить свое внимание на фондовый рынок России.
А для получения начального опыта работы вполне подойдет Московская фондовая биржа, для работы на которой можно выбрать отечественного брокера.
Тем более, что большинство из них дают возможность использовать в торговле вышеперечисленные виды ценных бумаг и условия торговли вполне приемлемые для новичка.

Фондовый рынок, ценные бумаги и заработок

На чем же можно заработать используя ценные бумаги?
Всё очень просто: на росте цены акций. Приведу примеры:
На графике представлена компания Berkshire Hathaway, акции которой выросли c 6 тысяч долларов, до 10 тысяч за 10 лет. Многие эксперты сочли это уже за более чем успешный результат и ушли из торгов. И они очень ошиблись, так как за следующие 6 лет цена возросла до 70 тысяч долларов и даже больше.
Ценные бумаги Berkshire Hathaway
Для второго примера возьмем знаменитый индекс Доу Джонса. В далекие 1950-е года этот индекс имел показатель 201 пункт, но в начале нового тысячелетия показатель был равен 10 940, иными словами вырос в 50 раз.
Ценные бумаги Доу Джонса
Также в последнее время рынок ценных бумаг очень часто предлагает различные предложения для инвесторов. Если вы не имеете достаточного опыта обращения с финансовыми инструментами на финансовых рынках, возможно, вам стоит задуматься о найме опытного трейдера, который сможет торговать за вас.
Хотя, если вам не дает покоя пример Уоррена Баффета и тоже хочется влиться в фондовый рынок России или другой страны, то можно купить ценные бумаги надежных эмитентов, так называемых «голубых фишек».
В России это предприятия сырьевого и банковского секторов экономики. Все они выпускают ценные бумаги, причем не только акции,
но и облигации.
Кстати, Московская фондовая биржа предоставляет доступ к акциям зарубежных эмитентов, таких как: Facebook, Apple, eBay, Alibaba и др.

Фондовый рынок и ценные бумаги: выводы

Фондовый рынок, или, как его еще называют — рынок ценных бумаг – это многогранная и непростая система, со своими законами и правилами, без которой тяжело представить современную рыночную экономику.
Зарабатывать, используя фондовый рынок – реально! Впрочем, как и на других биржевых институтах.
Если вы желаете научиться приумножать свои средства с помощью фондового рынка, вам следует помнить, что всего можно достичь путём кропотливого труда и накопления знаний.
Иначе ценные бумаги станут не столько источником обогащения, сколько источником разочарования и серьезных финансовых потерь.

Что нужно запомнить

  • На фондовой бирже торгуют ценными бумагами, которые выпускают эмитенты.
  • Деятельность биржи в России находится под строгим контролем Центробанка.
  • Осуществлять сделки на бирже проще, чем кажется, но для этого необходимы базовые знания.
  • Для торгов на бирже вам нужен надежный брокер или доверительный управляющий.
  • Помните, что доход на фондовом рынке не гарантирован, поэтому подходить к инвестициям необходимо обдуманно.

Как купить акции, или с чего начать работу на фондовом рынке?

Купить акции или облигации компании физическое лицо может только на специализированной для такой торговли площадке – бирже, где ведется торговля инвестиционными инструментами любого типа.

Прямой доступ к биржевой площадке для физического лица закрыт. Получить возможность участвовать в торгах допускается через брокера, который выступает посредником. Перед покупкой акции инвестор выполняет следующие действия:

  1. Выбрать брокера.
  2. Открыть счет.
  3. Ввести на счет деньги.
  4. Определиться с эмитентами, которые будут входить в инвестиционный портфель, самостоятельно или с помощью управляющего.
  5. Купить акции выбранных компаний.

Для осуществления брокерской деятельности финучреждениям необходимо иметь лицензию. Часто брокерами выступают банки, иногда специально образованная для таких целей компания – управляющая или инвестиционная. Основные функции, выполняемые брокерскими компаниями:

  • ведет учет полученных от клиента денежных средств на счете;
  • регистрирует физическое лицо на биржах, где тот будет вести торговлю;
  • предоставляет информацию о торгах, актуальных котировках и других важных новостях;
  • сдает налоговую отчетность по клиентам.

Статус квалифицированного инвестора: условия получения и для чего необходим

Получение статуса квалифицированного инвестора (КИ) проходит через сертификацию. Статус подтверждается уполномоченным юридическим лицом: брокером, управляющей компанией.

КИ может торговать ценными бумагами и другими инвестпродуктами, которые не доступны обычному инвестору и находятся в обращении за пределами России: на международных финансовых площадках. Требования, которым необходимо соответствовать прописаны в Федеральном Законе «О рынке ценных бумаг» №39-ФЗ, в статье 51.2. Для прохождения сертификации инвестор должен выполнить одно из предложенных законом условий:

  • общая стоимость всех ценных бумаг, находящихся во владении составляет более 6 млн рублей;
  • есть наличные денежные средства на общую сумму 6 млн рублей;
  • есть опыт торговли ценными бумагами от 2 лет (при работе с квалифицированным инвестором) или от 3 лет при работе с организацией, не имеющей статуса;
  • количество совершенных сделок за последний месяц не менее одной. И не менее 10 за квартал (при этом объем совершенных сделок не менее 6 млн рублей);
  • высшее экономическое образование (в аккредитованном вузе) или аттестат специалиста финансового рынка (типы аттестатов перечислены в Указании ЦБ РФ №3629-У, это, например, сертификат ФСФР).

У каждого брокера существует определенных набор активов, к которым инвестор получает доступ при получении статуса КИ. Об этих инструментах следует уточнять заранее.

Иностранные брокеры — вариант торговли американскими акциями без статуса КИ

Одним из вариантов торговли с иностранными активами без получения статуса квалифицированного инвестора считается открытие счета у зарубежных брокеров. Самыми авторитетными считаются:

  1. Fidelity. Одна из крупнейших компаний в мире, основанная в 1946 году.
  2. Interactive Brokers. Один из известнейших американских брокеров, пользуется заслуженной популярностью у многих российских трейдеров.
  3. E*Trade. Еще одна авторитетная американская торговая площадка, существующая с 1982 года.
  4. TD Ameritrade.
  5. Charles Schwab.

Помимо отсутствия необходимости получения статуса КИ есть другие преимущества работы на американских площадках, среди которых: налог на дивиденды 13% (вместо 30%, которые удерживаются российскими биржами при торговле американскими акциями), огромное количество инструментов, в частности ETF.

Важно. Не все иностранные брокеры готовы открывать счета нерезидентам. Также у  многих установлен минимальный порог инвестирования при открытии счета – от 10 тысяч долларов.

Где хранятся приобретенные инвестором акции?

При открытии брокерского счета клиенту, одновременно  открывается другой счет для специальных операций.  Депозитарный счет, который ведет учет всех купленных ценных бумаг на бирже. Депозитарными счетами ведает депозитарий – отдельная организация, занимающаяся регистрацией и учетом размещенных акций. Крупные брокеры имеют свой депозитарий – так удобнее.

Помимо специализированных депозитариев, работающих при конкретном брокере, существует некоммерческая организация – «Национальный расчетный депозитарий». Он контролирует учет всех ценных бумаг, размещенных в частных депозитариях брокеров и их работу.

Важно. При переходе к другому брокеру, все приобретенные активы, размещенные в депозитарии, по заявлению переносятся на хранение к новому брокеру и депозитарию. Если брокер и депозитарий – это одно лицо, то заявление пишется брокеру. Если брокер пользуется услугами сторонней компании по обслуживанию депозитарных счетов, заявление следует писать регистратору или привлечь к этому нового брокера.

Сколько нужно денег для покупки акций?

Акции выпускаются разными компаниями, которые отличаются размерами капитала и оборотов.

Торговля акциями на зарубежных площадках дает безграничные возможности. Ликвидность акций американских компаний достаточно высокая, чтобы на покупке акций мог заработать любой инвестор с любым размером капитала. Стоимость акций также различная: есть варианты за 10 долларов, а есть более дорогие бумаги, цена за 1 акцию которых доходит от 1 тысячи до нескольких тысяч долларов.

Например, акции Freeport-McMoRan Inc. – компании, занимающейся производством меди и являющейся одной из крупнейших компаний по производству золота, в августе 2019 года стоили в районе 9 долларов, в августе 2020 года их цена составляет 15 долларов. Годовая доходность около 72%.

Так, акции компании AMD – американская транснациональная компания, занимающаяся производством микропроцессоров, разработкой технологий для компьютеров, в августе 2019 торговалась за 29-34 долларов за 1 акцию. В августе 2020 года стоимость одной акции уже 81-85 долларов. Доходность актива за год около 170%.

Одна из самых известных компаний Apple в августе 2020 года торгуется в районе 500 долларов, что выше на 139% по сравнению с ценой августа 2019 года – в районе 200 долларов за акцию.

Еще одна известная российскому пользователю компания Adobe, показала доходность по акциям 80%  за последние 12 месяцев: стоимость акций с августа 2019 года в размере 270-285 долларов поднялась до 516 дол. в августе 2020 года. За последние пять лет доходность составила 442% годовых (с цены 70-80 долларов в августе 2015 до 516 дол. в 2020 году).

Важно. Работа с акциями предполагает долгосрочную торговлю. Максимальную доходность активы показывают за несколько лет (от 12 месяцев и более). Однако, предыдущая доходность не гарантирует получения прибыли в будущем.

Как зарабатывать на акциях: выбор компании-эмитента и особенности торговли акциями

Для того, чтобы выбрать акции, с которыми трейдер начнет работу на фондовом рынке, нужно определиться компанией. Прогнозируемая доходность акций напрямую зависит от финансовых показателей компании, являющейся эмитентом. Общие правила для выбора следующие:

  1. Какая ликвидность у акций, чем она выше, тем лучше;
  2. Какой рост прогнозируется по акции. Подобные аналитические обзоры регулярно делаются аналитиками известных брокерских компаний. Важно приобрести акции в нужный момент – когда цена находится на минимуме или в зоне коррекции с ожиданием дальнейшего роста.
  3. Познакомиться с бизнесом компании, выпускающей акции. Понять его перспективы и потенциал роста, изучить бухгалтерскую отчетность.
  4. Провести анализ компании-эмитента (в сравнении с конкурентами) с использованием специальных производных финансовых показателей – мультипликаторов (самые важные среди них):
  • P/E показывает отношение капитализации компании к чистой прибыли (отношение стоимости одной акции к прибыли по этой акции). Считается, чем ниже показатель, тем лучше. По нашему рынку значение в районе 6 – это хороший показатель и к компании стоит присмотреться, для американского – ниже 25. Нельзя использовать для анализа работы компаний с отрицательным балансом.
  • P/S – отношение текущей цены компании к ее годовой выручке. Значение 2 – это норма, ниже 1 – это отлично.
  • EV/EBITDA показывает способность эмитента оплачивать текущие кредиты. Чем показатель ниже, тем лучше.
  • ROE  показывает рентабельность собственного капитала компании без заемных средств. Чем выше, тем лучше – считается, что показатель должен быть выше ставки среднегодовой ставки по облигациям иначе нет смысла вкладываться в акции подобной компании.
  • ROA – отношение совокупного капитала компании (с учетом кредитных обязательств) к полученной прибыли, показывает насколько результативно компания используется имеющие активы. Чем выше показатель, тем лучше для эмитента.
  • D/E покажет отношение собственного капитала компании к заемному. Оптимальное значение для финансово устойчивых компаний 1-1,5.

Формировать инвестиционный портфель следует по принципу диверсификации – одному из главных правил при торговле финансовыми активами, в частности, теми, которые отличаются высокой волатильностью. Акции к ним относятся, поскольку могут сильно реагировать на внешнеэкономические факторы. С учетом этого следует выбирать акции разных эмитентов, из разных отраслей, показывающих различную динамику. Не вкладываться в акции из одного сегмента рыночного сектора. В случае негативных событий, все акции могут резко снизиться и привести к потере депозита. В то время как если часть портфеля была вложена в другую отрасль – реакция оказалась бы менее сильной или вообще отсутствовала.

Важно. Анализ компании с помощью мультипликаторов помогает выявить недооцененные компании, которые в ближайшей перспективе могут принести высокую доходность владельцу. Или, наоборот, показать сигналы для приближающегося падения стоимости активов. Как говорит один из самых богатых людей мира (и успешных трейдеров) Уоррен Баффет вкладывать деньги следует в акции тех компаний, в бизнесе которых инвестор разбирается. Анализ эмитента по главным финансовым показателям обязателен для успешной торговли. Но не является основополагающим и универсальным.

Приобретаем акции на бирже

Один из способов купить акции частному лицу — действовать через фондовую биржу. Торговля доступна в интернете через специальное приложение. Никаких звонков и ожидания. Операции проводятся практически моментально. После совершения сделки данные сохраняются в депозитарии (реестре акционеров). В России есть две ключевые биржевые площадки: ПАО «Московская биржа» и ПАО «Санкт-Петербургская биржа».

Справка: На бирже инвесторам представлены торговые секции: акции и облигации, фьючерсы и опционы, свопы, валюта, товары и ETF фонды.

Среди прочих инструментов фондовой биржи акции выглядят предпочтительнее за счет следующих преимуществ:

  • Высокая ликвидность. Актив можно продать в любое время.
  • Надежность. Легитимный инструмент защищен законом.
  • Неограниченная прибыль. Пример — успех тех, кто в свое время купил акции неизвестных компаний Microsoft, Google.
  • Доступность. Для входа на рынок нужно пройти регистрацию у брокера, пополнить счет. И все это можно сделать онлайн.
  • Гибкость. Есть выбор компаний в разных ценовых категориях, сегментах, сферах деятельности и пр.

Шаг 1. Выбор брокера

Разнообразие акций на бирже сбивает с толку. Это голубые фишки («Газпром», Сбербанк, «Роснефть», «Лукойл» и т. д.). Есть и ценные бумаги более низкой ликвидности (второй, третий эшелоны). Разобраться в изобилии инструментов поможет посредник — брокер.

Для начала сотрудничества с брокером нужно будет подписать договор на брокерское обслуживание и депозитарное обслуживание. Брокерская компания открывает инвестору специальный счет, куда заводятся средства для приобретения акций. Самостоятельно в качестве частного лица торговать на бирже не получится, потому что физическое лицо не допускается к торгам согласно действующим на обеих российских биржах правилам. Инвестор может только выбирать стратегии и делать распоряжения на проведение определенных операций.

Справка: надежный брокер является лицензированной организацией, оказывающей услуги в сфере торговых операций на фондовой бирже.

Брокеры выполняют поручения инвесторов, предлагают доступ к программам трейдинга для просмотра котировок и совершения сделок. Один из крупнейших российских брокеров — «ФИНАМ». Комиссии здесь невысокие, присутствует качественный сервис поддержки.

Важно: следует отличать брокеров с лицензией ЦБ от «серых» нелицензированных форекс-брокеров, которые предоставляют доступ лишь к торговой платформе Forex.

Список лицензированных брокеров можно найти на сайте Центробанка РФ, там же публикуются списки профессиональных участников рынка ценных бумаг, чьи лицензии были аннулированы. Также в помощь наша статья “Как выбрать брокера на фондовом рынке”

Шаг 2. Открываем брокерский счет

Для создания торгового счета инвестор регистрируется на сайте брокера или посещает офис компании, если таковое требование предусмотрено правилами. Обычно в «Личном кабинете» есть инструкции по открытию счетов. Если есть вопросы, можно созвониться со службой поддержки брокера и уточнить детали или же воспользоваться советами из нашей статьи “Как открыть брокерский счет и сколько это стоит”

Не стоит забывать о возможности открыть ИИС — такой счет в перспективе обеспечит налоговые льготы. Открытие бесплатное.

Шаг 3. Заводим на счет деньги

Следующий этап — внести деньги на банковский счет удобным способом. Брокерский счет пополняется через кассу, безналичным переводом с банковского счета и посредством банковской карты. Условия, комиссия, способы пополнения — на сайте брокера.

Шаг 4. Покупаем акции

Для покупки акций на бирже выставляют ордер. После его исполнения покупатель ценных бумаг становится акционером. Взаимодействие происходит через специальную программу — терминал, доступ к которой предоставляется брокером.

До покупки акций определяют цель, четко формулируя финансовые задачи. Исходя из планов, выбираются финансовые инструменты. В качестве примера долгосрочной цели: приумножить капитал, накопить на покупку квартиры, поехать отдыхать и пр. Цель необходима, чтобы:

  • обеспечить мотивацию;
  • дать возможность контролировать исполнение планов;
  • повысить продуктивность действий;
  • гарантировать удовлетворенность и уверенность в себе.

Высокодоходные активы самые рискованные. Если предполагается доход в 10 %, акционер рискует намного меньше, чем при ожидаемой прибыли в 150 %.

Выбор стратегии зависит от количества свободных средств, характера инвестора, имеющихся навыков и знаний, наличия источника информации о котировках. Вне зависимости от стратегии портфель акций рекомендовано диверсифицировать (распределить риски). Эксперты советуют покупать акции как минимум 4 и более компаний с разными уровнями риска.

Шаг 5. Выбор акций

Новички по совету опытных инвесторов чаще вкладываются в голубые фишки — акции солидных компаний с прогнозируемыми перспективами. Они растут в цене со временем, а если и проседают, то ненадолго и ненамного.

Менее известные компании обещают акционерам больше прибыли, но и риски повышаются. Чтобы снизить вероятность финансовых потерь, желательно приобретать акции ETF-фонда. Это профессионально сформированный портфель, содержащий массу разных акций. Такой портфель не требует от инвестора внимания и контроля — он уже диверсифицирован профессионалами, риски сведены к минимуму, а порог входа невысокий. Подробно о выборе акций мы уже рассказывали в статье “Как инвестировать в акции: для начинающих“

Покупка акций через терминал

Торговый терминал представляет собой программу (приложение). Устанавливается на мобильный телефон или компьютер. В приложении есть масса полезной трейдерам информации, но для инвестора основные моменты — стоимость акций и возможность купить бумаги в пару кликов.

Интерфейс торгового терминала интуитивно понятен. Для начала подключается к демосчету для тренировки открытия и закрытия позиций, установки ордеров. Здесь же представлены основные вопросы и ответы на них. Графики благодаря простейшим манипуляциям помогут разобраться в поведении котировок для будущих операций.

Купить бумаги с голоса

Когда нет возможности пользоваться терминалом, звонят брокеру по телефону. Специалист уточнит выбор компании, количество акций для покупки и проделает соответствующие операции самостоятельно. Новички обычно покупают бумаги стабильных компаний: Сбербанка, «Лукойла», «Газпрома», «Роснефти», «Северстали», «Татнефти» и пр.

Развенчиваем мифы

До сих пор покупку акций окружает слишком много мифов, которые тормозят развитие инвестиционной деятельности в нашей стране. Памятная приватизация 90-х с выдачей ваучеров населению не добавила уверенности и оптимизма в том, что все мы теперь собственники компаний и будем жить в достатке до конца дней.

Но время идет, меняется страна, и меняются люди. Появились новые возможности, и глупо их упускать, вспоминая прошлые неудачи. Граждане многих стран мира активно инвестируют в развитие компаний своего и других государств. А мы пока лишь с завистью наблюдаем, как, выйдя на заслуженный отдых, они путешествуют и наслаждаются жизнью. И дело совсем не в размере пенсий (хотя и в нем тоже), а в накопленном капитале. Может, и нам пора перестать ждать подачки от государства и самим позаботиться о своем будущем? Акции для этого – отличная возможность.

Раз заговорили о мифах, попытаемся их развеять.

Полная информация об актуальных стратегиях, которые уже принесли миллионы пассивного дохода инвесторам
Скачать книгу

Миф 1: это дорого

Смотрите сами на курсы акций: 1 лот Газпрома – 2 460 руб. (10 штук), Сбербанка – 2 125 руб. (10 штук), Аэрофлота – 1 025 руб. (10 штук), Яндекса – 2 587 руб. (1 штука), Магнита – 3 213 руб. (1 штука) и т. д. Это крупные российские компании из разных отраслей и таких еще очень много. Не надо миллионов, чтобы начать инвестировать и каждый месяц методично покупать по одному лоту ценных бумаг.

Миф 2: это рискованно

Да, акции – рискованный вариант инвестиций. Но в длительной перспективе большинство компаний развиваются и увеличивают свою капитализацию, следовательно растет и ваш капитал. В инвестиционном портфеле вполне могут оказаться и неудачные ценные бумаги, но я не раз уже писала про диверсификацию. Нельзя все деньги вкладывать только в одну компанию и в один инструмент. Рисками тоже можно управлять и сводить их к минимуму.

Посмотрите, как вырос фондовый индекс Московской биржи с 1997 года: с 94,11 до 2 910,78 пунктов. За 22 года – в 31 раз. На графике видны взлеты и падения. Но создание капитала на акциях – это работа не на месяц и не на год, а минимум на 5 лет.
Индекс МосБиржи

Миф 3: слишком маленькая доходность

Если ваша управляющая компания или брокер обещает несколько десятков процентов годовых на вложенные деньги, бегите от них подальше. Ни один профессиональный советник не может гарантировать получение дохода, тем более такого большого. Это мошенничество. Теперь к реальной доходности. Несколько примеров (биржевые котировки на дату чтения вами этой статьи изменятся):

  • стоимость привилегированной акции Сбербанка на 1.01.2015 была 43,84 руб., на 1.12.2019 – 212,64 руб., рост за почти 5 лет составил 385 %;
  • Газпром в те же даты – 143,82 руб. и 246,91 руб. соответственно, рост – 71,7 %;
  • Яндекс – 1 075 руб. и 2 579 руб. соответственно, рост – 139,9 %.

Будет несправедливо, если не покажу неудачников:

  • цена акции Магнита – 10 590 руб. в 2015 г. и 3 209,5 руб. в 2019 г., падение более чем в 3 раза;
  • Алроса – 78,49 руб. в 2015 г. и 78,34 руб. в 2019 г.

Но если в портфеле будут акции 10 – 30 компаний, то убытки одних перекрываются высокой доходностью других. И не забываем про дивидендную доходность, которая может стать хорошим источником пассивного дохода.

Миф 4: это сложно

Если хотите совсем упростить процесс, то на фондовой бирже можно приобрести акции индексных фондов (ETF или БПИФ). Выбирайте российский или зарубежный рынок и вкладывайтесь сразу в несколько десятков или сотен ценных бумаг за один раз. Этот вариант идеален для новичков.

Когда наберетесь опыта, то можете начинать зарабатывать на торговле путем самостоятельной покупки и продажи ценных бумаг отдельных эмитентов. Далее я покажу, что торговать на бирже, Московской или Санкт-Петербургской, совсем несложно. Надо освоить интерфейс торговой платформы, которую вам предложит брокер, и узнать несколько профессиональных терминов. С некоторыми из них познакомлю прямо сейчас.

Как работают облигации для чайников?

Чтобы объяснить принцип работы, нужно сначала ответить на 2 вопроса:

  1. Зачем их выпускают?
  2. Для чего нужны облигации?

Упрощенно, облигации — это долговая расписка. Деньги взятые в долг. Покупая долговые бумаги, владелец имеет право на получение прибыли за все время владения. Это как выплаты процентов по кредиту. Только основная сумма долга, выплачивается в конце срока обращения облигации.

Выпуск облигаций — это возможность привлечения дополнительных средств в компанию для определенных целей. Например, для финансирования новых проектов и дальнейшего развития. Взамен, компания выплачивает держателям определенный, заранее оговоренный процент от стоимости бумаги.

Как работают облигации

Для компании это выходит дешевле, чем брать кредит напрямую в банке под высокие проценты. Либо же не каждый банк способен обеспечить необходимой суммой.

Эмиссия (размещение) бумаг на долговом рынке решает обе эти проблемы. Можно привлечь очень много средств под более низкий процент.

Покупая облигации, можно получать прибыль в виде купонного дохода на весь период обращения бумаги. Очень напоминает банковский депозит. Только доходность выше. И продать ее можно в любое время, буквально за пару секунд. И что самое главное — без потери накопленных процентов.

Что это такое и зачем они нужны

Облигации в общем определении — это специальные долговые бумаги, которые выпускает (эмитирует) компания или государство с целью привлечь деньги инвесторов (кредиторов). Они нужны для реализации каких-то инвестиционных проектов, а также для покрытия дефицита государственного бюджета.

Тот, кто купил облигации, является держателем долга или кредитором. За то, что он приобрел облигации, т.е. фактически одолжил деньги тому, кто выпустил облигацию, эмитент обязан выплачивать процент по долгу. Плюс в конце срока — весь основной долг.

Как правило, процент по облигации выплачивается в течение всего периода действия облигации. Проценты выплачиваются периодически — каждый месяц, квартал или раз в год. По завершении срока действия облигации кредитор получает от должника всю сумму долга и проценты за весь период действия облигации.

Облигации до недавнего времени выпускались только в бумажном виде. Например, «ОФЗ — народные» и сейчас имеют бумажный формат с целью расширить доступ частных лиц к этому долговому инвестиционному инструменту.

В настоящее время большая часть ценных бумаг, включая государственные и корпоративные облигации, имеют электронный вид. Т.е. все характеристики, параметры ценной бумаги закодированы специальным цифровым шифром.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Рисунок 1. Общий вид бумажных ОФЗ — народных.

Купленные облигации, кроме того, что приносят прибыль инвестору в виде процентов, также могут быть и проданы на рынке (например, на Московской фондовой бирже МОЕХ), когда на них цена вырастет. Т.е. обладатель ОФЗ или любой другой облигации получает два типа прибыли:
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Рисунок 2. Составляющие факторы прибыли от владения ОФЗ.

  1. Процентный или купонный доход. Он аналогичен банковскому депозиту.
  2. Суммой прибыли также является разница между ценой покупки облигации и ценой ее продажи на рынке финансовых инструментов.

Здесь следует отметить, что каждая из 2 составляющих параметров прибыли от владения ОФЗ может быть существенно выше доходности по тем же банковским депозитам. Например, процентный доход может быть увеличен за счет применения специальных методов или облигационных стратегий.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Схема работы инвестированного капитала с учетом сложного процента.

Они основаны на математической функции сложного процента (геометрической прогрессии). Доход от продажи может иметь приличную сумму, если спрос на ОФЗ на рынке превышает предложение. В некоторых случаях доход от продажи ОФЗ на рынке может составлять десятки процентов.

Цели государства

Поскольку эмитентом ОФЗ является государство (непосредственно в лице Минфина РФ и ЦБ РФ), распространяя эти долговые бумаги, оно преследует свои конкретные цели. Это:

  • пополнение государственного бюджета за счет привлечения денег частных инвесторов;
  • получение средств для покупки иностранной валюты;
  • создание условий, при которых расширяется база розничных инвесторов за счет физических лиц. Тем самым государство, кроме получения денег в долг, вовлекает в процесс инвестирования немалую часть простых людей, расширяя свою социальную базу поддержки.

Кроме этого, выпуск государством облигаций нередко связано с задачей увеличить денежную массу в экономике страны, но без использования эмиссии ничем не обеспеченных денег (неинфляционная эмиссия).

Срок действия

ОФЗ — народные или «ОФЗ-Н» имеют срок действия 3 года. Этот срок оптимален с точки зрения работы капитала и в то же время инвестор может периодически менять ценные бумаги в своем портфеле, не опасаясь налоговых последствий.

Купонные выплаты — каждые полгода (6 месяцев).

Критерии выбора

Эмитенты. Чтобы выбрать надежного эмитента, нужно изучить его отчетность. Если вы не хотите тратить на это время, то выбирайте облигации федерального займа или ценные бумаги компаний с государственным участием (корпоративные облигации).
Цена облигации. Номинал облигации и цена не всегда совпадают. Текущую стоимость определяет рынок — если ценная бумага пользуется спросом, то цена растет, если нет, то падает.
Цена выражается в процентах от номинала. Если стоимость бумаги — 100% от номинала, значит, цена облигации и номинал равны между собой. При цене облигации выше 100% вы платите больше денег.
Например, номинал облигации — 1000 ₽, а цена — 102% от номинала. Значит, вы покупаете облигацию не за 1000 ₽, а за 1020 ₽. Но купонный доход все равно начислят на 1000 ₽, а не на 1020 ₽.
И, наоборот, если цена облигации меньше 100% от номинала, то вы тратите меньше денег, а заработаете больше. Например, номинал облигации — 1000 ₽, а цена — 95% от номинала. Вы купите облигацию за 950 ₽, а получать купонный доход будете с 1000 ₽.
При покупке облигации вы заплатите не только цену от номинала, но и НКД — накопленный купонный доход. Это так называемая «грязная цена» облигации. Она показывает, сколько вы реально заплатите за покупку облигации.
пример Номинал облигации — 1000 ₽, цена — 101%, ставка купона — 10%, Накопленный купонный доход с января по 31 марта — 2,5%. Вы покупаете облигацию 1 апреля. Значит, ее цена составит: 1010 ₽ + 25 ₽ = 1035 ₽. Именно такую сумму вы отдадите за одну ценную бумагу.
Процент НКД, который вы заплатили бывшему держателю облигации, вам возместит эмитент при следующей выплате купонов. В итоге вы получите полную сумму купона.
Всегда обращайте внимание на цену облигации, ставку купона и срок погашения облигации.
Доходность. Процент доходности всегда указывается за год, а даты выплат по купонам известны заранее. Если доходность ценной бумаги 8%, а срок ее обращения три года, значит, в течение трех лет вы каждый год будете получать по 8%. Облигация, как правило, погашается по номиналу.
Доходность и ставка купона это не одно и то же. Доходность учитывает цену облигации, которая может быть больше или меньше 100% от номинала.
У облигации может быть текущая доходность и доходность к погашению. Текущая доходность показывает, сколько вы заработаете, если купите и продадите ценную бумагу по текущей цене. Например, сколько вы заработаете на облигации, которую купили за 95% от номинала и продали за 95% от номинала.
Доходность к погашению показывает, сколько вы заработаете, если будете держать облигацию до погашения. Например, вы купили облигацию за 103% от номинала со ставкой купона 8% на четыре года. Текущая доходность покажет, сколько вы заработаете за четыре года с учетом покупки облигации на 3% выше номинала и с учетом выплат купонов.
И в обратную сторону: если вы купили облигацию за 98% от номинала на три года, то через три года она погасится на 100%, значит, вы заработаете 2% сверху. Итоговую сумму заработка вы и увидите в доходности к погашению.
Лайфхак: Чтобы получать выплаты каждый месяц, вы можете купить шесть облигаций от разных эмитентов, которые выплачивают купоны два раза в год. Это позволит вам получать купонный доход ежемесячно, а облигации от разных эмитентов снизят риск потерь.

Виды с расшифровками

Облигаций, имеющих тикер ОФЗ, существует несколько типов, начиная с 1995 года.

Основная типология ОФЗ выглядит следующим образом:

  1. Облигации федерального займа с переменным купоном или ОФЗ-ПК. Начали выпускать эти бумаги в 1995 г., а после дефолта 1998 г. выпуск был приостановлен. Выплата купона осуществлялась один раз в полгода. Значение купонной ставки менялось и определялось средней взвешенной доходностью по государственным краткосрочным облигациям за последние 4 сессии (торгов). В конце 2014 г. выпуск данных облигаций возобновлен.
  2. Облигации федерального займа с постоянным доходом или ОФЗ-ПД. Начали выпускать в 1998 г. Купон выплачивался раз в год и фиксировался на весь срок обращения.
  3. Облигации федерального займа с фиксированным доходом ОФЗ-ФД. Начали выпускать в 1999 г. Их выдавали владельцам ГКО и ОФЗ-ПК, замороженным в 1998 г. Срок обращения — 4-5 лет. Купон выплачивался ежеквартально. Ставка снижалась ежегодно от 30% в первый год, до 10% в конце срока.
  4. Облигации федерального займа с амортизацией долга ОФЗ-АД. Периодическое погашение основной суммы долга.
  5. Облигации федерального займа с индексируемым номиналом ОФЗ-ИН. Выпускаются с 2015 г. Номинальная стоимость облигаций ежемесячно индексируется на предстоящий месяц в соответствии с индексом потребительских цен на товары и услуги по РФ.

По типу купонных выплат

По типу купонных выплат все ОФЗ можно разделить на 4 группы:

  • с постоянными купонными выплатами, которые не меняются в течение всего срока действия ценной бумаги;
  • с переменным, когда эмитент, т.е. государство, может «привязать» процент выплат к инфляции за определенный период;
  • бескупонная облигация, когда никаких выплат процентов не производится, но зато цена размещения облигаций среди инвесторов значительно ниже номинала (как правило, на 20 и даже 30%);
  • с индексируемым купоном, который индексируется, например, на величину инфляции, или когда купон «привязан» к цене нефти.

По номиналу

Все ОФЗ за редким исключением имеют номинал в 1000 рублей. Однако, например, для ОФЗ-Н (народных) предусмотрен минимальный объем покупки (минимальный лот) — он составляет 100 штук или 30 тысяч рублей.

Максимальный размер покупки ОФЗ-Н одним инвестором тоже ограничен суммой в 15 млн. рублей или 15 000 облигаций «в одни руки».

Муниципальные облигации

Если доходность текущих выпусков ОФЗ вас не устраивает, то обратите внимание на муниципальные облигации. По надежности они лишь немного уступают государственным бондам, но по доходности существенно превосходят.

Нужно учитывать, что для муниципальных облигаций характерна амортизация – постепенное погашение эмитентом номинала бонда. Как правило, чем дольше такая бумага находится в обращении, тем ниже ее номинал.

При уменьшении номинала снижается и доходность бонда. В строке «Амортизация» я указал, какой именно процент от номинала уже погашен. Номинал – везде 1000 рублей, поэтому, например, запись 35% означает, что погашено 350 рублей, и текущий номинал бонда составляет 650 рублей. 0% значит, что амортизации пока не производилось.

Рыночная цена указана в процентах к действующему номиналу.

Из обзора были исключены три муниципальные облигации с погашением в 2020 году: Мордовия Респ-34002, Карелия Респ-35017 и Хакасия Респ-35005.

Выпуск Кол-во выплат в год Амор-тизация Рыночная цена НКД, в руб. Дата погашения Купон Эффект. доход-ть к погашению
Мордовия Респ-34003 4 30% 101,76% 2,47 03.09.2021 11,7% 10,24%
Томск Адм-34006 4 35% 100% 1,93 14.11.2021 9,83% 10,20%
Хакасия Респ-35006 4 0% 104,53% 15,07 02.11.2023 11,7% 10,12%
СПетербург-2-35002 2 0% 95% 19,91 04.12.2026 7,65% 9,19%
Белгородская Обл-34012 4 0% 97,12% 7,69 05.08.2024 7,8% 9,17%
Ярославская Обл-35014 4 20% 102,07% 5,48 19.05.2023 10% 9,11%
Тамбовская Обл-35002 4 0% 101,54% 21,83 20.09.2023 9,6% 9,10%
Самарская Обл-35012 4 0% 102,10% 21,39 21.06.2024 9,64% 9,08%
Карач-Черкес Респ-35001 4 0% 99,79% 21,45 18.12.2024 8,7% 9,06%
Карелия Респ-35018 4 0% 98,44% 8,77 15.10.2023 8% 8,94%

А вот еще интересная статья:  ОФЗ-н 4-го выпуска: как и где купить новые народные облигации

Плюсы и минусы вложений в долговые бумаги

Давайте рассмотрим какие выгоды извлекает инвестор, покупая облигации. И самое главное, обратим внимание на недостатки.

Достоинства:

  1. Доходность. Прибыль по облигациям находится по середине между банковскими вкладами и инвестициями в акции. Превышает первые и уступает вторым.
  2. Гарантированная доходность. Стоимость акций может как расти, так и понижаться. В итоге, нельзя точно прогнозировать сколько удастся заработать. Покупая облигации, вам заранее известно, какую прибыль и когда вы получите.
  3. Низкая стоимость. Цена 1 бумаги составляет всего 1 тысячу рублей. И ставка доходности не зависит от вложенной вами суммы. Купите вы на 5 тысяч, 100 000 или на десятки миллионов — процент прибыли на вложенный капитал будет одинаковый. По банковским вкладам, для получения более высокого процента, нужна более весомая сумма.
  4. Сохранение начисленных процентов. В любой момент можно продать облигации, без потери начисленной прибыли. Даже через неделю или 1-2 дня после покупки. Вам выплатят полностью весь причитающийся доход. В этом помогает накопленный купонный доход (НКД).
  5. Длительность вложений. Покупая долгосрочные облигации (10-20 лет) — вы фиксируете прибыль по купонам на все это время. И если в дальнейшем процентная ставка в стране снижается, доходность банковских вкладов падает, ваша прибыль остается неизменной.
  6. Широкий выбор. На рынке обращаются сотни долговых бумаг. Для себя можно найти подходящее. По доходности, надежности, сроку обращения.
  7. Простота покупки-продажи. Все операции совершаются в считанные секунды. Не нужно никуда ехать, заключать договора, вносить деньги. Выбрали несколько бумаг, купили не выходя из дома. Аналогично при продаже. Нужны срочно деньги — продали часть активов, средства вывели на банковский счет.
  8. Возможность увеличить прибыль без риска. Речь идет об открытии ИИС. Используя данный счет, вы гарантированно получаете от государства 13% от суммы внесенных средств. В итоге за первый год вы получите доходность в 3-5 раз выше, чем по банковским вкладам. Звучит нереалистично, но это правда.

Недостатки:

  1. Нет гарантии возврата средств. Банковские вклады застрахованы АСВ на 1,4 млн. рублей. В долговом рынке немного иная процедура. При возникновении проблем у эмитента, владельцы облигаций имеют первоочередное право на возврат средств, в том числе и по не дополученной прибыли. Чтобы избежать этого, рекомендуется вкладывать деньги в надежные корпоративные облигации (трудно представить себе, что такие гиганты как Газпром или Сбербанк будут находиться в стадии банкротства)  или ОФЗ (здесь гарантом возврата вообще выступает государство и единственной причиной не выплаты будет дефолт).
  2. Стоимость облигации может со временем возрастать или уменьшаться. В первую очередь, в связи с неблагоприятными экономическими ситуациями в стране. Эта информация важна для тех, кто будет продавать их раньше окончания срока обращения. При держании до конца (до погашения) — владелец получает обратно полную сумму стоимости бумаги (номинал).

Как видите, все достоинства перевешивают недостатки. А покупая только ОФЗ, вы практически сведете вероятность будущих возможных проблем к нулю.

Преимущества и недостатки

«Народные», как и другие облигации, имеют свои преимущества по сравнению с другими типами инвестиционных инструментов. К таким достоинствам относят, прежде всего:

  1. Надежность, так как гарантом того, что долг, проценты по нему будут выплачены в срок и в полном объеме является государство, его государственный бюджет, золотовалютные резервы.
  2. Ликвидность. ОФЗ — самая ликвидная ценная бумага, так как ее всегда можно как купить, так и продать. Причем это сделать можно не только там, где есть свободный рынок — на фондовой бирже, но частным или юридическим лицам (по форме гражданского договора купли/продажи).
  3. Процентный доход ОФЗ с постоянным доходом — 7-8% годовых, несмотря на малую величину, все же на 10-20% выше, чем проценты по банковским вкладам.
  4. Удобство владения, пользования и распоряжения. Можно хранить как в бумажном виде, например, в банковской ячейке, так и в электронном — в виде цифровых записей в Национальном депозитарном центре. Управлять своим портфелем облигаций можно дистанционно с помощью специальных программ и приложений, которые есть у каждого банка или брокера, работающего на финансовых рынках.

Кроме того, ОФЗ как финансовый актив может быть передан по наследству, подарен.

Как зарабатывать на них

ОФЗ, как и многие подобные ценные бумаги, предоставляют неплохие возможности заработать. Самое привлекательное — это постоянная, гарантированная выплата ставки купона или процента.

Полученный процентный доход можно реинвестировать или вкладывать каждые 6 месяцев в:

  • в покупку новых облигаций, наращивая свой процентный доход;
  • в приобретение акций высоконадежных эмитентов (компаний) для получения дохода от роста стоимости акций и полученных по ним дивидендным выплатам;
  • накопление на банковских депозитах.
    Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Рисунок. Схема работы инвестиционного капитала по облигационной стратегии «Комбайн».

Второй тип дохода — это когда растет стоимость ОФЗ на рынке. Тогда их можно выгодно продать. Однако тут стоит помнить, что «народные» не торгуются на вторичном рынке. Продать их с выгодой можно только у банка — агента или брокера, через которых они были приобретены.

Как рассчитывается ставка ОФЗ

Номинальная ставка процента ОФЗ или ее купонный доход выражается в % годовых. Однако на самом деле существует понятие «эффективная процентная ставка». Эта ставка учитывает фактор, что проценты, полученные по доходу за первый год, реинвестируются на второй год и т. д.

Т.е. происходит капитализация инвестиционных вложений за счет начисления процентов на проценты. Такая ставка рассчитывается по известной формуле сложного процента.

Облагаются ли налогом

На гособлигациях можно неплохо заработать. Причем этот заработок дополняется налоговыми вычетами в размере 13% НДФЛ. Этот вычет предоставляется только в том случае, если инвестор в течение 3 лет не продавал свои облигации.

Минимальная сумма инвестиций при этом должна составлять 400 тысяч рублей на ИИС. Таким образом, сумма налогового вычета составит 52 000 рублей за 3 года. Если же инвестор решил продать свои облигации до истечения срока 3 летнего периода инвестирования, то ему придется уплатить налог с полученных процентов в размере 9%.

Можно ли покупать на ИИС

Практически все ОФЗ можно покупать и продавать через свой открытый счет ИИС. Исключение составляют только те, что номинированы в евро (евробонды). Эти облигации предназначены для инвесторов нерезидентов, и минимальный лот по таким бумагам составляет 100 000 евро.

Где посмотреть список доступных для покупки

ОФЗ-Н можно купить только через банки.

Общий список, а также рейтинг, текущие и будущие выпуски ОФЗ можно посмотреть на нескольких ресурсах. Это, прежде всего:

  • сайт Московской биржи МОЕХ — www.moex.ru;
  • на сайте консалтингового агентства РБК www.quote.rbc.ru;
  • на сайтах брокерских компаний;

Сколько стоит 1 штука

Около 1030 рублей.

Стоимость ОФЗ-Н не равна номиналу. Как правило, истинная цена ОФЗ на рынке определяется текущей конъектурой, спросом и предложением. Поэтому она может отличаться от номинала на проценты и даже десятки процентов.

Депозит или облигации

Если ставить вопрос: «Что приносит большую прибыль облигации федерального займа или вклад?», то однозначно выгоднее вложиться в облигации.

Но здесь не нужно слепо смотреть только на доходность. Следует просто включить голову и проанализировать несколько других факторов:

  1. Срок вложений.
  2. Имеющуюся на руках сумму.
  3. Преследуемую цель.
  4. Временные затраты на открытие счета.

Например, на руках у вас есть 30 тысяч рублей и вы планируете вложить их на 3 месяца. В банке вам дают 6% годовых, по облигациям можно получать — 10%. Если перевести в деньги: вклад принесет около 1,5% или 450 рублей. Облигации — 2,5% или 750 рублей. Разница в 300 рублей. Не думаю, что вы готовы ради нескольких дополнительных сотен открывать счет у брокера, переводить деньги, покупать бумаги и потом их продавать. Слишком много лишних движений за такую ничтожную дополнительную прибыль.

Или, у вас есть 10 000. Можно вложить на несколько лет. Разница в годовой доходности в процентах может составить 30-50 и даже 100%. Очень хорошо. Но в абсолютной прибыли мы опять видим не очень существенное различие. Опять буквально пару сотен рублей сверху при вложениях в облигации.

Как выбрать ОФЗ для покупки?

Торговля облигациями осуществляется в торговом терминале. В большинстве случаев — это QUIK. Перед началом необходимо настроить программу. Далее все не сложнее работы с Excel. Выводится список всех доступных бумаг. И производим сортировку по нужному параметру.

Это может быть:

  • доходность;
  • период обращения;
  • размер или периодичность выплаты купона;
  • дневной оборот на бирже;
  • и многое другое.

Если вам интересует в первую очередь доходность, после сортировки все самые выгодные бумаги будут сверху. Вам останется только выбрать подходящие и совершить покупку.

Более подробно описано в статье: как настроить программу КВИК для покупки облигаций.

Где можно приобрести облигации?

Есть 2 способа покупки:

  1. В отделениях банка (ВТБ и Сбербанк) можно купить, так называемые народные облигации (об этом чуть ниже).
  2. На фондовом рынке. Но для этого нужно заключить договор с брокером, для предоставления доступа на биржу.

С первым пунктом думаю сложностей ни у кого не возникнет.

По второму пункту алгоритм действий следующий:

  1. Выбираете надежного брокера. Кому интересно, я уже несколько лет работаю с брокером Открытие.
  2. Заключаете договор.
  3. Получаете доступ на биржу.
  4. Устанавливаете специальную программу для торговли.
  5. Вносите деньги на счет.
  6. Покупаете облигации.

Где торгуются и кто может купить ОФЗ

«Народные», распространяются среди частных инвесторов через банки-агенты. Как правило, это банки с государственным участием — Сбербанк, ВТБ, Банк Россия и Россельхозбанк.

Все остальные выпуски в общем порядке обращаются на Московской бирже — МОЕХ.

Можно ли купить ОФЗ-Н без посредников

Нет, нельзя.

Исключения составляют только обычные ОФЗ. Купить напрямую облигации федерального займа без посредников можно только в том случае, если продавцом выступает частное или юридическое лицо. При этом передача права собственности на ценные бумаги производится в рамках Гражданского кодекса РФ, по договору купли/продажи, заверенному нотариально и зарегистрированному в Росреестре.

Лучшие брокеры

В большинстве случаев выгоднее и быстрее можно купить ОФЗ через компании-брокеры. К тому же часто солидные брокерские компании берут на себя обязательства налоговых агентов. Это избавляет клиента от необходимости самому исчислять налоги, подавать налоговую декларацию.

Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Инвестотдел известного банка. Особых плюсов нет, но и минусов тоже. Середнячок.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги
Один из самых первых российских брокеров. Комиссии высоковаты, но зато есть интересные стратегии автоследования.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Еще один очень крупный брокер. Хорошая поддержка и низкие комиссии — их конек.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Маленький, но надежный брокер. Отлично подходит новичкам, потому что не навязывает свои услуги и комиссии очень низкие. Рекомендую.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Самый молодой брокер РФ. Есть классное приложение для инвесторов, но комиссии слишком высокие.
Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги
Самая крупная инвесткомпания России. Самый большой выбор инструментов, свой собственный терминал. Комиссии средние.

Что лучше: этот вид или обычные ОФЗ

Каждый тип облигаций имеет свои преимущества. Что касается ОФЗ-Н, то по сравнению с другими типами у них есть одно преимущество для частного инвестора.

Покупка может быть осуществлена как в бумажном виде и инвестор может хранить их в любом укромном месте, так и в электронном, чтобы было удобнее управлять своим капиталом. А продать ОФЗ всегда можно не только в том банке, где они были куплены, но и в любом другом.

Как быстро можно продать свои бумаги на бирже?

На рынке каждую секунду совершаются сотни сделок по купле-продаже ценных бумаг. По ликвидным облигациям, в том числе и ОФЗ продажу можно осуществить за секунду. Причем по справедливой цене.

Единственное, что нужно учитывать — время торговли бирже. Только в будние дни. С 10 утра до 18-40 по московскому времени.

Платится ли налог на прибыль с ОФЗ

В 2017 году налог на купонный доход был отменен для всех видов корпоративных облигаций, если он не превышает текущую ставку рефинансирования на 5 процентных пунктов. Вся полученная прибыль сверху — 35% налога.

Если облигация дает владельцу прибыль в размере 20% годовых при процентной ставке в 10%, то доходность в 15% не подлежит налогообложению. На оставшиеся 5% прибыли государство удерживает 35% налога.

С 2021 года снова вводится налог в размере 13% на купонный доход по всем облигациям.

Обязательный налог берется при получении прибыли от продажи долговых бумаг за счет роста курсовой стоимости. То есть купили за 1000, продали за 2000. Образуемая чистая прибыль в 1000 рублей подлежит налогообложению — 13% или 130 рублей.

Все налоги в конце года автоматически удерживает с вашего счета брокер (если есть свободные денежные средства).

Стоит ли вкладываться мнение экспертов

Преобладающее число экспертов (80%) считают использование ОФЗ оправдано и выгодно в случаях:

  • накопления личного инвестиционного капитала в течение длительного периода, например, для личного пенсионного обеспечения;
  • для формирования инвестиционного портфеля и страхования его от валютных рисков;
  • для защиты капитала.

Отзывы инвесторов

  1. Частный пенсионный фонд «Радость». Наши вкладчики доверяют нам свои деньги во многом потому, что мы инвестируем их деньги только в высоконадежные активы. Облигации в нашем портфеле составляют не менее 90%.
    Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Рисунок. Сравнение банковского депозита и ОФЗ по доходности.

  1. Василий Иванович — частный инвестор. Вкладываю деньги только в ОФЗ, так как доверия нет уже депозитам в банковской системе, ни тем более российскому фондовому рынку, не говоря уж о всяких там форексах и бинарных опционах.
    Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги
    Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги

Рисунок. Инвестиционные предпочтения россиян.

  1. Василиса. Сняла все деньги с банковского счета и купила на них ОФЗ «народные» через ИИС — процент выше и целее будут.
    Как самостоятельно начинающему по шпаргалке купить ценные бумаги
Источники
  • https://www.eg.ru/digest/torgovlja-tsennymi-bumagami.html
  • https://trendup.pro/articles/chto-takoe-fondovyj-rynok/
  • https://www.profvest.com/2020/11/akciya-chto-eto-takoe.html
  • https://invlab.ru/investicii/kakie-akcii-kupit-novichku/
  • https://invlab.ru/investicii/kak-investirovat-v-akcii/
  • https://investfuture.ru/edu/articles/torgovlja-aktsijami-na-birzhe-kak-kupit-tsennye-bumagi-deshevo-koeffitsient-pe
  • https://iklife.ru/investirovanie/gde-kupit-akcii-chastnym-licam.html
  • https://media.mts.ru/technologies/197248-kak-nachat-investirovat/
  • https://guide-investor.com/fondovyj-rynok/akcii-dlya-fizlic/
  • https://iklife.ru/investirovanie/kak-kupit-akcii-fizicheskomu-licu.html
  • https://alfainvestor.ru/kak-kupit-inostrannye-akcii-v-rossii-polnyj-gajd/
  • http://capitalgains.ru/investitsii/tsennye-bumagi/kak-kupit-tsennye-bumagi-chastnomu-litsu.html
  • https://www.klerk.ru/buh/articles/509880/
  • https://ProDengi.alfacapital.ru/vidy-cennyh-bumag/
  • https://kinvestor.ru/kupit-akcii-sberbanka/
  • https://iisofz.ru/obligacii/obligatsii-sberbanka
  • https://ProFin.top/instrumenty/aktsii/kupit-aktsii.html
  • https://vse-dengy.ru/upravlenie-finansami/aktsii/kak-kupit-aktsii-chastnomu-litsu-v-3-shaga.html
  • https://www.profvest.com/2015/12/Fondoviy-rinok.html
  • https://BCSpremier.ru/knowledge/basics/kak-ustroena-fondovaya-birzha/
  • https://www.klerk.ru/materials/2020-08-31/pokupka-akcii-na-birzhe-gde-oni-khranyatsya-skolko-stoyat-i-chto-takoe-ki/
  • https://www.finam.ru/education/likbez/kak-kupit-akcii-fizlicu-podrobnoe-rukovodstvo-sposoby-20200723-13240/
  • https://vse-dengy.ru/upravlenie-finansami/aktsii/voprosyi-pro-obligatsii.html
  • https://fonda.pro/obligatsii-federalnogo-zayma-dlya-fizicheskikh-lits.html
  • https://life.akbars.ru/kak-zarabotat-na-obligaciyah
  • https://alfainvestor.ru/samye-vygodnye-obligacii-2020-goda-chto-stoit-kupit-imenno-sejchas/

Оцените статью
Блог про финансы, инвестициям и торговле акциями
Adblock
detector