Как заработать на дивидендах по акциям больше, чем на банковском вкладе. Рассказываю можно заработать

Введение в дивиденды

Дивиденды (от англ. «dividends») — это выплата части прибыли компании акционерам (владельцам).Держатели акций периодически получают подобные выплаты. У разных компаний процент дивидендной доходности может быть разный.

Формула:

Дивидендная доходность = [Размер дивиденда] / [Цена акции] × 100%Например, если акция на бирже стоит 150 рублей, а дивиденд составляет 8 рубль, то доходность составляет 5,33%. Если цена акции поднимется до 170 рублей, тогда доходность снизится: 4,7%.

Цена акции сильно влияет на дивидендную доходность. В зависимости от точки входа для разных инвесторов получается разная доходность.

Точный размер дивиденда предлагает совет директоров. Акционеры могут только утвердить это решение на общем годовом собрании акционеров компании (ГоСА). При этом акционеры никак не могут повлиять на заявленный размер выплаты.

Выплата дивидендов — это форма распределения прибыли среди держателей акций.

Посмотреть текущие данные и прогнозы по дивидендам можно на страницах:

• Дивидендная доходность по российским акциям;
• Календарь выплат на 2021 год;;

Для начинающих рекомендую прочитать введение по акциям и облигациям:

• Акции и облигации для начинающих;
• Принцип формирования портфеля ценных бумаг для начинающих — руководство;
• Как начать инвестировать с любой суммой;
• Стратегии покупки акций;
• Стратегии инвестирования на бирже;

Привилегированные акции

Выше была рассмотрена ситуация с обыкновенными акциями. В отличие от них, по привилегированным акциям часть полученной компанией прибыли обязательно должна выделяться на выплату дивидендов. Однако правом голоса владельцы таких акций не обладают. Компании могут выпускать как обычные, так и привилегированные акции. Ряд компаний выпускают оба типа упомянутых ценных бумаг.

Акция как источник дивидендов

Владелец акции получает право на долю в бизнесе и соответствующую часть прибыли. Именно в этом и состоит суть акций. Торговля акциями осуществляется на специальных электронных площадках — биржах. Для покупки бумаг нужно открыть счет у брокера. Это можно сделать непосредственно в офисе либо дистанционно.

Важный момент: компании вовсе не обязаны выплачивать своим акционерам дивиденды. Особенно это справедливо для ситуации, когда отсутствует прибыль. Исключением здесь является наличие соответствующей записи в уставе. Есть и вообще не выплачивающие дивиденды компании (в т. ч. крупные).

Случаются и обратные ситуации. Так, руководством компании может быть принято решение о выплате акционерам дивидендов из не распределенной ранее прибыли прошлых лет. Иногда с целью выплаты дивидендов даже берется кредит.

Основным отличием биржевых инвестиций от привычных банковских продуктов является постоянное изменение стоимости ценных бумаг. На цену акции влияет финансовое положение компании, ожидаемые результаты, баланс спроса и предложения.

Как посчитать дивидендную доходность?

Дивидендную доходность акции посчитать просто: размер дивиденда нужно разделить на стоимость акции и умножить на 100 %. Полученное число и будет дивидендной доходностью акции в процентах. Чем больше это число, тем выше доходность.

Для каждого инвестора дивидендная доходность индивидуальна и зависит от той цены, по которой были куплены акции. Два инвестора, купившие одинаковое количество акций в разное время и, как следствие, по разной цене, получат одинаковые дивиденды в рублях, но разную доходность в процентах.

Доходность – это еще не все

Дивидендная доходность

далеко не всегда является наиважнейшим показателем для инвестора. Также не всегда высокие проценты выплат компании отражают стабильность роста ее акций. Естественно, высокие дивиденды предпочтительнее, однако при долгосрочных вложениях стоит учитывать и такие моменты, как наращивание выплат и их постоянство.

К примеру, компания Kimberly-Clark (топ-участник Standards & Poor’s 500 Dividend Aristocrats), специализирующаяся на производстве средств гигиены и продуктов здравоохранения, при сравнительно невысокой доходности по дивидендам в 3,21 % стабильно повышает выплаты в течение 44 лет, а котировки акций находятся в росте с 2009 г.

Дивиденды: кто их платит и как их получить

Дивиденды — это часть прибыли, которой компании делятся со своими акционерами. Однако далеко не все компании выплачивают дивиденды своим акционерам.

Платит ли компания дивиденды, можно узнать в дивидендной политике. Тем не менее, дивидендная политика — это в первую очередь намерение компании, а не обязательство выплачивать дивиденды.

Важные метрики

Для того, чтобы рассчитать выплаты и сколько можно будет заработать на дивидендах, нужно проанализировать и сравнить данные по нескольким компаниям в одной отрасли, и выбрать лучшую по показателям.

1. Соотношение стоимости к прибыли (P/E), иногда его называют «множителем прибыли». Параметр применяется для оценки сформировавшихся фирм и имеет значение при сравнении дивидендных бумаг. Соотношение отражает привлекательность одних бумаг относительно других: чем оно выше, тем больше готовы платить акционеры за каждую единицу прибыли. PE = рыночная цена акции / прибыль по 1 акции. К примеру, если стоимость акции на рынке – $30, а средняя прибыльность по итогам 4 последних кварталов составила $2, то P/E за год будет равняться 15.
2. Прибыль на акцию (Earnings per share, EPS). Показатель демонстрирует отношение чистой прибыли, которую компания намерена распределить, к среднегодовому количеству простых акций. Постоянный рост прибыли является индикатором способности компании к дальнейшему повышению размера дивидендов. Чтобы рассчитать EPS, нужно разделить чистую прибыль фирмы за год на количество выпущенных простых акций. Предположим, прибыль компании под распределение была установлена в размере $2 млн, при этом в обращении в прошедшем году было 1,5 млн обыкновенных акций. Соответственно, простая прибыль на 1 акцию составит: $2 млн / $1,5 млн = $1,33.
3. Совокупная доходность – это объем дивиденда в комбинации с рыночным курсом акции. Данная метрика дает общее представление о прибыльности дивидендных бумаг. К примеру, если за год акция возрастет в цене на 6 %, а дивиденд при этом будет на уровне 3 %, то совокупная доходность актива будет равна 9 %.
4. Коэффициент выплаты дивидендов (Dividend Payout Ratio). Показатель представляет собой объем дивидендов, который выражен процентами от прибыли на 1 акцию. Метрика индицирует способность компании продолжать выплату дивидендов в случае падения прибыли. К примеру, ЗАО «Компания» установило 4 квартальных выплаты в объеме $0,25 на акцию по каждой. Таким образом, общий годовой дивиденд на 1 бумагу составит $1,00. За этот же год «Компания» получила $10 прибыли на акцию, значит, коэффициент выплаты будет равен: $1 / $10 = 10 %. Говоря иначе, ЗАО распределило среди акционеров 10 % чистой прибыли, а остальные 90 % остались в компании на иные нужды.

Что стоит знать прежде, чем купить акцию в расчете на дивиденды

Если вы собираете дивидендный портфель, то при выборе компании стоит учитывать следующие вещи:

• Как компания делает деньги. Важно понимать, сможет ли основной бизнес компании обеспечивать дивидендные выплаты в будущем
• Из чего компания выплачивает дивиденды. Компания может выплачивать дивиденды из чистой прибыли, свободного денежного потока или EBITDA. Как только выходит отчетность компании, вы можете посчитать, сколько компания сможет направить на дивиденды
• Как часто компания выплачивает дивиденды. Компании могут платить дивиденды раз в год, два раза в год или по итогам каждого квартала.
• Рассчитать дивидендную доходность (размер дивиденда на текущую цену акции), если компания уже объявила о размере следующего дивиденда. Если компания еще не объявила дивиденды, то потенциальный размер дивидендных выплат можно узнать из прогнозов аналитиков.

Если второй и третий пункты можно найти в дивидендной политике компании, то бизнес компании придется изучить самостоятельно или изучив отчеты аналитиков (ссылка).

Сколько нужно акций чтобы получать дивиденды

Для того чтобы получать дивиденды достаточно одной акции. Но обратите внимание, что стоимость акций очень сильно различается. Есть акции которые стоят меньше рубля (например, акции ВТБ) – и минимальный лот по ним составляет несколько тысяч акций. А есть акции которые стоят больше десяти тысяч рублей (например, акции Норникеля). Если акция стоит слишком дорого, то её могут разделить на несколько акций. Это обычная практика на фондовом рынке.

Обратите внимание, что не все компании платят дивиденды. Как я упоминал в начале текста, если компания не получает прибыль или совет директоров решил потратить деньги на другие, более приоритетные в данный момент направления, то дивидендов можно не ждать. Если вы хотите получать стабильные дивиденды, то необходимо учитывать историю выплат и финансовые перспективы компании.

Акционер получает тем больше дивидендов, чем больше качественных дивидендных компаний у него в портфеле. Это похоже на процесс коллекционирования.

Когда можно получить дивиденды по акциям

Список лиц на получение дивидендов фиксируется после даты закрытия реестра акционеров. Если вы продали акции после этой даты, вы все равно получите свои дивиденды. На самом деле правило чуть сложнее – продавать акции можно уже после экс-дивидендной даты, так как акции переходят в собственность с небольшой задержкой.

После даты закрытия реестра должно пройти некоторое время, после которого компания перечислит дивидендные выплаты своим акционерам. Конкретная дата зависит от компании. В основном российские компании выплачивают дивиденды не позднее 30 дней после даты закрытия реестра. Американская компания Apple выплачивает дивиденды через 2-3 дня после закрытия реестра. Но это скорее исключение и в массе своей американские компании выплачивают дивиденды через 2-3 недели. Так что по этому показателю российский и американский фондовый рынок похожи.

Американские компании всегда точно указывают дату дивидендных выплат. Вы можете посмотреть их на странице с историей дивидендных выплат соответствующей компании (например, для Microsoft или Кока-Кола).

Когда покупать акции, чтобы получить дивиденды, совершенно не важно. Главное чтобы они были оформлены на вас в дату закрытия реестра акционеров.

Почему дивиденды могут не выплатить

Если вы серьезно подошли к выбору эмитента и знаете, что выплата дивидендов происходит регулярно, риск невыплаты стремится к нулю. Но нужно понимать, что дивидендная политика эмитента может меняться. Если компания снизила процент выплат или перестала выплачивать дивиденды, это не значит, что она в кризисе.

Часто компании приостанавливают выплаты, когда максимально вкладываются в развитие. Также дивиденды не выплачиваются в молодых компаниях, доход которых уходит на вклад в перспективные проекты.

Но не всегда отказ от выплат дивидендов — знак роста и развития компании. Причины могут быть негативными:

1. Учредители не полностью оплатили уставный капитал.
2. Акционерное общество убыточно.
3. Компания признана банкротом.

Самая обидная причина невыплаты дивидендов — невнимательность акционера, который передал неправильные платежные реквизиты.

Сколько потребуется времени, чтобы накопить нужную сумму

За сколько времени можно будет накопить сумму в 10,7 млн рублей, чтобы начать жить на дивиденды? На первый взгляд, это кажется невозможно. Однако это не так. Благодаря эффекту сложного процента требуемое время будет значительно меньше.

Чтобы ускорить процесс накопления стоит реинвестировать все доходы, которые поступают от инвестиций (купоны по облигациям и дивиденды).

Рассмотрим более детально эффективность сложного процента, приведём конкретные цифры.

1 При ежемесячном инвестировании 40 тыс. рублей под 8% годовых (для такой доходности можно просто купить надёжные корпоративные облигации) за 152 месяца можно накопить сумму в 10,583 млн:

152 месяца — это 12,5 лет. Довольно большой срок. Рассмотрим ещё варианты.

2 Если увеличить откладываемую ежемесячную сумму до 80 тыс. рублей под те же 8% годовых, то спустя 96 месяца на брокерском счёте будет 10,861 млн рублей:

96 месяца — это 8 лет и мы уже сможем жить на дивиденды. Уже более обозримый срок, но откладывать 80 тыс. рублей непосильная задача для большинства рядовых граждан.

3 Если инвестировать только в рынок акций, то к цели можно прийти ещё быстрее. Ежемесячное инвестирование по 40 тыс. рублей под 15% годовых (именно такая средняя доходность у российского рынка акций) представлено ниже:

Видим, что срок накопления заметно снизился до 10 лет за счёт более высокой прибыли, чем с первым вариантом, где мы инвестировали в облигации.

Где можно купить дивидендные акции

Короткий ответ: у любого брокера с доступом на Московскую биржу.

Подробный ответ: эмитенты проходят листинг на биржах, в том числе Московской. Но просто так прийти и купить акцию там нельзя. Нужен посредник. В их качестве выступает брокер.

За покупку акции необходимо будет уплатить комиссию. Обычно она вообще небольшая – сотые или десятые доли процента. Но помимо нее, брокеры берут плату за депозитарное обслуживание, ведение счета и т.д.

А вот еще интересная статья:  Дивиденды Россети в 2019 году: размер, срок выплаты и порядок покупкиВ общем, чтобы купить акцию – нужен брокер. Без него никак.

Читайте подробнее о том, как выбрать подходящего брокера для покупки акций.

6. Используйте ИИС для ускорения накопления

1 С 1 января 2015 года у российского инвестора появилась возможность открыть индивидуальный инвестиционный счёт (ИИС). Он представляет обычный брокерский счёт с налоговыми льготами.

ИИС создавался, чтобы повысить привлекательность ценных бумаг среди населения. Привлекательность для рядовых инвесторов заключаетя в возможности получения налоговых вычетов. Единственным условием для получения налоговой льготы — ИИС должен просуществовать не менее трёх лет (с момента открытия, а не пополнения). Снимать часть денег нельзя. Можно только полностью закрыть его. Максимальная сумма пополнения за год 1 млн рублей.

На выбор предлагается два вида налоговых вычетов на ИИС (воспользоваться можно только одним):

1. Тип «А» (на взнос). Возвращается 13% налога от суммы пополнения. Максимальная налоговый вычет в год составляет 52 тыс. рублей (эквивалентно 400 тыс. рублей пополнения). Пополнять и получать вычет можно каждый год. Например, можно пополнить на 100 тыс. и получить 13 тыс. рублей.
2. Тип «Б» (на прибыль). Освобождение от налогов на прибыль по ИИС. Имеется в виду вся прибыль полученная на разнице между покупкой и продажей ценных бумаг. Налог на дивиденды и купоны остаётся.

При открытии ИИС тип вычета не указывается.

Большинство инвесторов пользуются первым типом «на взнос», поскольку мало кто ориентируется на большие временные горизонты. Это выгодно на коротких промежутках инвестирования.

Большим плюсом ИИС является то, что пока он открыт нет необходимости платить налоги на прибыль, как это делается в конце каждого года на обычном брокерском счёте. Это позволяет ускорить эффект накопления.

Рекомендую прочитать статьи:

• ИИС — ответы на вопросы;
• Как получить налоговый вычет по ИИС;

Действующий ИИС может быть только один у человека. Нельзя открыть сразу несколько. Если закрыть его, то можно открыть заново.

На ИИС часто используется самая простая стратегия купи и держи, которая подразумевает пассивное инвестирование. То есть инвестор просто покупает акции и больше ничего не делает. Это то, что нам нужно для накопления своего портфеля компаний.

Плюсы стратегия купи и держи:

• Не надо ничего делать, просто покупаем акции когда появляются свободные деньги.
• Вы храните деньги в бизнесе.
• Не тратите времени на трейдинг, поэтому спокойно спите и не переживаете за текущие колебания в биржевых котировках.
• Нет издержек на комиссионный оборот брокеров.
• Возможность получения налогового вычета на доход по разнице цены покупки и продажи, если активы удерживаются более 3 лет.

2 Последний плюс особенно приятен долгосрочным инвесторам. Если удерживать ценные бумаги более 3 лет, то можно оформить налоговый вычет на прибыль.

Например, купили акцию по 100 рублей в 2015 году. Если её не продавать до 2018 года, то после можно будет продать акции в плюсе и оформить налоговый вычет. Если продать по 200 рублей, то чистая прибыль будет 100 рублей. Если бы мы продали раньше 3 лет, то из прибыли надо было вычесть 13% налога.

• Источники, использованные в статье:

  • https://vsdelke.ru/investicii/kak-zarabotat-na-dividendax-po-akciyam.html
  • https://www.exocur.ru/kak-zarabotat-na-dividendah-samoe-glavnoe/
  • https://fintolk.pro/kak-zarabotat-na-dividendah-bolshe-chem-na-bankovskom-vklade/
  • https://equity.today/zarabotok-na-dividendax.html
  • https://broker.vtb.ru/school/for-beginners/rynok-tsennykh-bumag/detail-kak-zarabotat-na-dividendakh/
  • https://letmoney.ru/skolko-mozhet-zarabotat-na-dividendakh-chastnyi-investor/
  • https://trendup.pro/articles/chto-takoe-dividendy-i-mozhno-li-zhit-za-schet-nih/
  • https://vsdelke.ru/finansy/kak-zhit-na-dividendy.html
  • https://alfainvestor.ru/kak-zarabotat-na-dividendah-pravila-pokupki-aktsij/

как заработать на дивидендах
сколько можно заработать на дивидендах
можно ли заработать на дивидендах акций
можно ли заработать на дивидендах
можно ли зарабатывать на дивидендах
сколько можно зарабатывать на дивидендах
сколько зарабатывают на дивидендах
заработать на дивидендах компаний